Renta variable

BGF Japan Small & MidCap Opportunities Fund

Información general

INFORMACIÓN IMPORTANTE: Capital en Riesgo. El valor de las inversiones y los ingresos derivados de ellas pueden subir o bajar, y no están garantizados. Es posible que los inversores no recuperen la cantidad invertida originalmente.

Las acciones de empresas más pequeñas se suelen negociar en menores volúmenes y sufren mayores variaciones de precios que las empresas de mayor dimensión. El riesgo de inversión se concentra en ciertos sectores, países, divisas o empresas. Ello significa que el Fondo es más sensible a cualquier hecho localizado, ya sea económico, de mercado, político, relacionado con la sostenibilidad o normativo. El valor de los títulos de renta variable y los títulos relacionados con la renta variable se puede ver afectado por los movimientos diarios del mercado bursátil, los acontecimientos políticos, las noticias económicas, beneficios empresariales y los hechos societarios de importancia. El Fondo pretende excluir a las empresas que participen en determinadas actividades incompatibles con los criterios ESG. Por consiguiente, los inversores deberán realizar una evaluación ética personal del filtro ESG del Fondo antes de invertir en este. Este filtro ESG podría afectar negativamente al valor de las inversiones del Fondo si se compara con un fondo sin dicho filtro.

Todas las clases de acciones con cobertura de divisas de este fondo utilizan derivados para cubrir el riesgo de divisas. El uso de derivados para una clase de acciones podría conllevar un posible riesgo de contagio (también denominado «spill-over») a otras clases de acciones del fondo. La sociedad gestora del fondo se asegurará de que se dispone de los procedimientos adecuados para minimizar el riesgo de contagio a otras clases de acciones. En el menú desplegable que figura justo debajo del nombre del fondo, podrá ver un listado de todas las clases de acciones del fondo: las clases de acciones con cobertura de divisas se identifican mediante la palabra «Hedged» en su nombre. Además, el listado completo de todas las clases de acciones con cobertura de divisas está disponible mediante solicitud a la sociedad gestora del fondo.

En la medida en que el Fondo opere en préstamos de valores para reducir los gastos, el propio Fondo percibirá el 62,5% de los ingresos asociadas que se generen, y el 37,5% restante se recibirá por BlackRock en calidad de agente de préstamo de valores. Debido a que el reparto de los ingresos por préstamos de valores no incrementa los costes de funcionamiento del Fondo, esto ha quedado excluido de los gastos corrientes.

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Rentabilidad

Rentabilidad

Gráfico de rendimiento

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Este gráfico muestra la rentabilidad del fondo como el porcentaje de pérdidas o ganancias por año durante los últimos 10 años.

La rentabilidad del índice de referencia que se muestra antes del 16 de diciembre de 2025 se basa en la versión en términos de rentabilidad total bruta del Índice. A partir de dicha fecha, el índice de referencia ha sido representado por la versión en términos de rentabilidad total neta del mismo Índice. La rentabilidad del índice de referencia anterior a esta fecha no ha sido recalculada y, por lo tanto, no se puede comparar directamente.

  2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025
Rentabilidad total (%) EUR 8,2 21,1 -19,6 28,8 -1,9 9,4 -18,0 6,1 15,3 14,9
Índice de referencia con limitaciones 1 (%) EUR 9,7 13,8 -12,1 19,5 -3,9 4,4 -7,7 9,7 8,8 13,5
La rentabilidad se indica tras deducir los gastos corrientes. Las eventuales comisiones de entrada/salida quedan excluidas del cálculo.
  1a 3a 5a 10a Desde
lanzamiento
19,03 12,93 5,46 6,59 1,60
Índice de referencia con limitaciones 1 (%) EUR 18,10 11,75 6,43 6,34 3,41
  En el
año
1m 3m 6m 1a 3a 5a 10a Desde
lanzamiento
4,24 4,24 6,65 13,21 19,03 44,02 30,43 89,23 49,20
Índice de referencia con limitaciones 1 (%) EUR 5,43 5,43 7,14 13,40 18,10 39,57 36,59 84,83 133,12
  De
31 dic 2020
a
31 dic 2021
De
31 dic 2021
a
31 dic 2022
De
31 dic 2022
a
31 dic 2023
De
31 dic 2023
a
31 dic 2024
De
31 dic 2024
a
31 dic 2025
Rentabilidad total (%) EUR

a 31 dic 2025

9,35 -17,98 6,15 15,28 14,87
Índice de referencia con limitaciones 1 (%) EUR

a 31 dic 2025

4,45 -7,74 9,70 8,83 13,46

Las cifras mostradas hacen referencia a rentabilidades pasadas. La rentabilidad pasada no es un indicador fiable de la rentabilidad futura. Los mercados podrían evolucionar de formas muy diferentes en el futuro. Puede ayudarle a evaluar cómo se ha gestionado el fondo en el pasado

La rentabilidad se muestra tomando como base el Valor Liquidativo (VL), con reinversión de los ingresos brutos cuando corresponda. La rentabilidad de su inversión puede aumentar o disminuir como resultado de las fluctuaciones del valor de las divisas si su inversión se realiza en una divisa distinta de la utilizada para el cálculo de la rentabilidad pasada. Fuente: Blackrock

Datos clave

Datos clave

Activos netos del Fondo
a 20 feb 2026
JPY 68.424.489.652
Fecha de lanzamiento del fondo
13 may 1987
Divisa base
JPY
Índice de referencia con limitaciones 1
S&P JP MidSmall Cap NET Index in EUR
Comisión inicial
3,00%
Porcentaje de gastos
1,50%
Comisión de rentabilidad
0,00%
Inversión mínima posterior
-
Domicilio
Luxemburgo
Gestora del fondo
BlackRock (Luxembourg) S.A.
Ciclo de liquidación
Fecha de la operación + 3 días
Ticker Bloomberg
MIGSJJE
Fecha de lanzamiento de la serie
27 oct 2000
Share Class Currency
EUR
Clase de activo
Renta variable
Clasificación SFDR
Artículo 8 - ESG Caracteristicas
Ongoing Charge Fee
2,32%
ISIN
LU0171289225
Inversión inicial mínima
USD 5.000,00
Uso de los ingresos
Acumulación
Estructura legal
UCITS
Categoría Morningstar
Japan Small/Mid-Cap Equity
Frecuencia de negociación
Monetario diaria
SEDOL
B43CN12

Características del Fondo

Características del Fondo

Número de posiciones
a 30 ene 2026
94
Beta de las acciones a 3 años
a 31 ene 2026
1,112
Ratio precio/valor contable
a 30 ene 2026
1,46
Desviación típica (3 años)
a 31 ene 2026
10,86%
Ratio precio/beneficio
a 30 ene 2026
18,43

Indicador de riesgo

Indicador de riesgo

1
2
3
4
5
6
7
Riesgo bajo Riesgo alto
Menor rentabilidad Mayor rentabilidad

Calificaciones

Calificaciones

Calificación Morningstar

3 estrellas
Clasificación general de Morningstar para el fondo BGF Japan Small & MidCap Opportunities Fund, Class E2, a 31 mar 2012 comparado con 138 fondos Japan Small/Mid-Cap Equity.

Posiciones

Posiciones

a 30 ene 2026
Nombre Peso (%)
WARABEYA NICHIYO HOLDINGS CO LTD 1,99
DKS CO LTD 1,75
MITSUI E&S CO LTD 1,74
KURABO INDUSTRIES LTD 1,73
ISHIHARA SANGYO KAISHA LTD 1,73
Nombre Peso (%)
DOSHISHA CO LTD 1,71
NIPPON SODA CO LTD 1,71
SANKYU INC 1,67
SUMITOMO METAL MINING CO LTD 1,62
FUKUOKA FINANCIAL GROUP INC 1,62
Tenencias sujetas a cambio

Desglose

Desglose

a 30 ene 2026

% de valor de mercado

Tipo Fondo Índice Neto
a 30 ene 2026

% de valor de mercado

Tipo Fondo Índice Neto
Las ponderaciones negativas podrían derivarse de circunstancias específicas (lo que incluye las diferencias temporales entre las fechas de contratación y liquidación de los títulos adquiridos por los fondos) y/o del uso de determinados instrumentos financieros, incluidos derivados, que pueden utilizarse para aumentar o reducir la exposición al mercado y/o con fines de gestión del riesgo. Las asignaciones están sujetas a cambios.

Precio y cambio

Precio y cambio

Clase del fondo Divisa NAV NAV cantidad cambiada NAV % cambio NAV As Of Max 52 semanas Min 52 semanas ISIN
E2 EUR 82,18 -0,65 -0,78 20 feb 2026 82,83 54,09 LU0171289225
A2 Cubierta EUR 112,76 -0,55 -0,49 20 feb 2026 113,31 64,42 LU0255399742
A4 GBP 81,15 -0,76 -0,93 20 feb 2026 81,91 52,34 LU0204063480
E2 JPY 15.036,00 -73,00 -0,48 20 feb 2026 15.109,00 8.703,00 LU0249422956
D2 Cubierta EUR 124,64 -0,61 -0,49 20 feb 2026 125,25 70,74 LU0827883280
D2 JPY 19.735,00 -95,00 -0,48 20 feb 2026 19.830,00 11.299,00 LU0496417709
D2 EUR 107,87 -0,84 -0,77 20 feb 2026 108,71 70,22 LU0252965594
X2 JPY 22.171,00 -107,00 -0,48 20 feb 2026 22.278,00 12.584,00 LU0249423681
E2 USD 96,81 -0,52 -0,53 20 feb 2026 98,17 59,18 LU0090841692
A2 JPY 17.213,00 -83,00 -0,48 20 feb 2026 17.296,00 9.920,00 LU0249411835
D4 GBP 84,01 -0,78 -0,92 20 feb 2026 84,79 54,16 LU0827883017
A2 Cubierta USD 39,17 -0,19 -0,48 20 feb 2026 39,36 21,87 LU0931342652
A2 USD 110,83 -0,60 -0,54 20 feb 2026 112,38 67,46 LU0006061252
Class A10 Hedged HKD 155,36 -0,76 -0,49 20 feb 2026 156,12 93,82 LU2728923264
D2 USD 127,06 -0,69 -0,54 20 feb 2026 128,82 76,84 LU0827883108
I2 JPY 4.016,00 -19,00 -0,47 20 feb 2026 4.035,00 2.294,00 LU0992622497
I2 Cubierta EUR 22,45 -0,11 -0,49 20 feb 2026 22,56 12,72 LU1822774102
A2 EUR 94,08 -0,74 -0,78 20 feb 2026 94,82 61,65 LU0171289068
Class A10 Hedged USD 15,80 -0,08 -0,50 20 feb 2026 15,88 9,44 LU2728923348
I2 EUR 21,95 -0,17 -0,77 20 feb 2026 22,12 14,25 LU1822774011
C2 USD 78,99 -0,43 -0,54 20 feb 2026 80,12 48,61 LU0147408305
C2 JPY 12.268,00 -60,00 -0,49 20 feb 2026 12.328,00 7.148,00 LU0249422360

Gestores del fondo

Gestores del fondo

Hiroki Takayama
Hiroki Takayama

Escenarios de rentabilidad de los PRIIP

Escenarios de rentabilidad de los PRIIP

El Reglamento (UE) sobre los documentos de datos fundamentales relativos a los productos de inversión minorista vinculados y los productos de inversión basados en seguros (PRIIP) prescribe el método de cálculo, y la publicación de los resultados, de cuatro escenarios hipotéticos de rentabilidad relativos a cómo puede comportarse el producto en determinadas condiciones, y que estos se publiquen mensualmente. Las cifras presentadas incluyen todos los costes del producto en sí, pero pueden no incluir todos los costes que deba pagar a su asesor o distribuidor. Las cifras no tienen en cuenta su situación fiscal personal, que también puede influir en la cantidad que reciba. Lo que obtenga de este producto dependerá de la evolución futura del mercado, la cual es incierta y no puede predecirse con exactitud. Los escenarios desfavorables, moderados y favorables que se muestran son ilustraciones que utilizan la peor, la media y la mejor rentabilidad del producto, que pueden incluir información procedente de índices de referencia / datos de sustitución, a lo largo de los últimos diez años.
Ejemplo de inversión EUR 10.000
Escenarios
En caso de salida después de 1 año
En caso de salida después de 5 años

Mínimo

No se garantiza una rentabilidad mínima. Podría perder parte o la totalidad de su inversión.

Tensión

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
7.520 EUR
-24,8%
5.370 EUR
-11,7%

Desfavorable

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
7.600 EUR
-24,0%
8.210 EUR
-3,9%

Moderado

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
10.650 EUR
6,5%
11.470 EUR
2,8%

Favorable

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
12.800 EUR
28,0%
15.060 EUR
8,5%

El escenario de tensión muestra lo que usted podría recibir en circunstancias extremas de los mercados.

Integración ESG

Integración ESG

BlackRock tiene en cuenta numerosos riesgos de inversión en nuestros procesos. Con el fin de obtener la mejor rentabilidad ajustada al riesgo para nuestros clientes, gestionamos riesgos y oportunidades relevantes que podrían tener una incidencia en las carteras, lo que incluye la información o los datos medioambientales, sociales y de gobernanza (ESG) que resultan importantes desde el punto de vista financiero, cuando se disponga de ellos. Consulte nuestra Declaración sobre la integración de factores ESG relativa a toda la firma si desea más información sobre este enfoque y la documentación del fondo sobre cómo se consideran estos riesgos materiales dentro de este producto, cuando proceda.

Literatura

Literatura