Anleihen

BGF Emerging Markets Local Currency Bond Fund

Overview

WICHTIGE INFORMATIONEN: Kapitalrisiken. Der Wert der Anlagen und die daraus entstandenen Erträge sind nicht garantiert und können sowohl fallen als auch steigen. Anleger erhalten den ursprünglich investierten Betrag eventuell nicht zurück.

Bitte beachten Sie die fondsspezifischen Risiken unter dem Bereich: Rechtliche Hinweise.

Alle Anteilsklassen mit Währungsabsicherung dieses Fonds setzen Derivate zur Absicherung des Währungsrisikos ein. Der Einsatz von Derivaten für eine Anteilsklasse könnte ein potenzielles Risiko der Ansteckung (auch unter der Bezeichnung „Spill-over-Effekt“) für andere Anteilsklassen im Fonds bergen. Die Verwaltungsgesellschaft des Fonds wird sicherstellen, dass angemessene Verfahren zur Minderung des Ansteckungsrisikos für andere Anteilsklassen vorhanden sind. Über das Drop-Down-Feld direkt unter dem Namen des Fonds können Sie die Liste aller Anteilsklassen in dem Fonds anzeigen lassen. Die Anteilsklassen mit Währungsabsicherung sind durch den Begriff „Hedged“ im Namen der Anteilsklasse gekennzeichnet. Eine vollständige Liste aller Anteilsklassen mit Währungsabsicherung ist zudem auf Anfrage bei der Verwaltungsgesellschaft des Fonds erhältlich.

Sofern der Fonds Wertpapierleihe-Geschäfte tätigt, um Kosten zu senken, erhält der Fonds 62,5% des damit verbundenen erzielten Ertrags und die restlichen 37,5% entfallen an BlackRock im Rahmen seiner Leihetätigkeit. Da die Ertragsaufteilung aus Wertpapierleihegeschäften die Betriebskosten des Fonds nicht verteuern, sind diese nicht in den laufenden Kosten enthalten.

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Performance

Performance

Chart

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Distributions

Ex-Date Total Distribution
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This chart shows the fund's performance as the percentage loss or gain per year over the last 10 years.

  2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024
Total Return (%) USD -13,7 13,5 14,5 -11,8 12,4 2,6 -7,8 -8,5 16,0 -5,8
Constraint Benchmark 1 (%) USD -14,9 9,9 15,2 -6,2 13,5 2,7 -8,7 -11,7 12,7 -2,4
Bei der Berechnung wurden die laufenden Kosten abgezogen. Aus der Berechnung ausgenommen sind Ausgabeauf- und Rücknahmeabschläge.
  1y 3y 5y 10y Incept.
15,17 9,47 2,59 3,47 0,77
Constraint Benchmark 1 (%) USD 15,24 9,72 1,51 3,50 -
  YTD 1m 3m 6m 1y 3y 5y 10y Incept.
18,27 1,60 2,97 7,27 15,17 31,19 13,65 40,63 12,51
Constraint Benchmark 1 (%) USD 17,51 1,35 3,24 7,59 15,24 32,07 7,81 41,01 -
  Von
30.Sep.2020
Bis
30.Sep.2021
Von
30.Sep.2021
Bis
30.Sep.2022
Von
30.Sep.2022
Bis
30.Sep.2023
Von
30.Sep.2023
Bis
30.Sep.2024
Von
30.Sep.2024
Bis
30.Sep.2025
Total Return (%) USD

as of 30.Sep.2025

4,05 -18,24 14,65 15,86 5,12
Constraint Benchmark 1 (%) USD

as of 30.Sep.2025

2,63 -20,63 13,10 13,42 7,35

Die aufgeführten Zahlen beziehen sich auf die Wertentwicklung in der Vergangenheit. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung. Die Märkte könnten sich in der Zukunft vollkommen anders entwickeln. Dies kann Ihnen helfen zu beurteilen, wie der Fonds in der Vergangenheit verwaltet wurde.

Die Wertentwicklung wird auf der Grundlage eines Nettoinventarwerts (NIW) mit reinvestiertem Bruttoertrag angezeigt, sofern vorhanden. Aufgrund von Währungsschwankungen kann Ihre Rendite höher oder geringer ausfallen, falls Sie in einer anderen Währung als derjenigen investieren, in der die Wertentwicklung in der Vergangenheit berechnet wurde. Quelle: Blackrock

Key Facts

Key Facts

Net Assets of Fund
as of 30.Dez.2025
USD 1 898 561 667,86
Fund Inception
26.Juni1997
Base Currency
USD
Constraint Benchmark 1
JP Morgan GBI-EM Global Diversified Index (USD)
Initial Charge
5,00%
Management Fee
0,50%
Benchmark Success Amount Fee
0,00%
Minimum Subsequent Investment
USD 1 000,00
Domicile
Luxemburg
Management Company
BlackRock (Luxembourg) S.A.
Dealing Settlement
Transaktionsdatum +3 Tage
Bloomberg Ticker
BGFLED3
Inception Date
09.Aug.2010
Series Currency
USD
Asset Class
Anleihen
SFDR Classification
Andere
Ongoing Charge
0,78%
ISIN
LU0523291242
Minimum Initial Investment
USD 100 000,00
Use of Income
Ausschüttung
Regulatory Structure
UCITS
Morningstar Category
Global Emerging Markets Bond - Local Currency
Dealing Frequency
täglich, berechnet auf Basis von Terminpreisen
SEDOL
B40T0W6

Portfolio Characteristics

Portfolio Characteristics

Number of Holdings
as of 28.Nov.2025
193
Standard Deviation (3y)
as of 30.Nov.2025
10,33%
Yield to Maturity
as of 28.Nov.2025
8,82%
Yield to Worst
as of 28.Nov.2025
8,82%
Weighted Avg Maturity
as of 28.Nov.2025
7,37 Jahre
12 Month Trailing Dividend Distribution Yield
as of 30.Nov.2025
7,16
3y Beta
as of 30.Nov.2025
1,21
Modified Duration
as of 28.Nov.2025
5,77
Effective Duration
as of 28.Nov.2025
5,79 Jahre
WAL to Worst
as of 28.Nov.2025
7,37 Jahre

Risk Indicator

Risk Indicator

1
2
3
4
5
6
7
Low Risk High Risk
Low Yield High Yield

Ratings

Ratings

Morningstar Rating

3 stars
Overall Morningstar Rating for BGF Emerging Markets Local Currency Bond Fund, Class D3, as of 30.Nov.2025 rated against 832 Global Emerging Markets Bond - Local Currency Funds.

Holdings

Holdings

as of 28.Nov.2025
Name Weight (%)
COLOMBIA (REPUBLIC OF) 7 03/26/2031 2,78
BRAZIL FEDERATIVE REPUBLIC OF (GOV 10 01/01/2029 2,73
BRAZIL FEDERATIVE REPUBLIC OF (GOV 10 01/01/2031 2,53
PERU (REPUBLIC OF) 7.3 08/12/2033 2,36
MEXICO (UNITED MEXICAN STATES) (GO 7.75 05/29/2031 1,92
Name Weight (%)
TURKEY (REPUBLIC OF) 30 09/12/2029 1,91
COLOMBIA (REPUBLIC OF) 13.25 02/09/2033 1,81
SOUTH AFRICA (REPUBLIC OF) 8.25 03/31/2032 1,78
SOUTH AFRICA (REPUBLIC OF) 8.875 02/28/2035 1,60
COLOMBIA REPUBLIC OF (GOVERNMENT) 6 04/28/2028 1,60
Positionen unterliegen Änderungen.

Exposure Breakdowns

Exposure Breakdowns

as of 28.Nov.2025

% of Market Value

Type Fund Benchmark Net
as of 28.Nov.2025

% of Market Value

Type Fund Benchmark Net
as of 28.Nov.2025

% of Market Value

Type Fund Benchmark Net
as of 28.Nov.2025

% of Market Value

Type Fund Benchmark Net
as of 28.Nov.2025

% of Market Value

Type Fund Benchmark Net
Negative Gewichtungen können das Ergebnis bestimmter Umstände (einschließlich Zeitabweichungen zwischen Handels- und Abrechnungszeitpunkten von Wertpapieren, die von den Fonds erworben werden) und/oder der Nutzung bestimmter Finanzinstrumente sein, darunter Derivate, die eingesetzt werden können, um Marktpositionen einzugehen oder zu verringern und/oder das Risikomanagement zu erweitern oder zu verringern. Allokationen unterliegen Änderungen.

Pricing & Exchange

Pricing & Exchange

Investor Class Currency NAV NAV Amount Change NAV % Change NAV As Of 52wk High 52wk Low ISIN
KLASSE D3 USD 13,18 0,03 0,23 30.Dez.2025 13,18 11,65 LU0523291242
KLASSE X2 GBP 6,61 0,03 0,46 30.Dez.2025 6,65 5,87 LU1688375267
KLASSE D2 CHF 23,97 0,11 0,46 30.Dez.2025 24,13 21,55 LU1065150267
KLASSE I5 USD 7,80 0,02 0,26 30.Dez.2025 7,94 6,94 LU1495982867
KLASSE I2 EUR 26,06 0,10 0,39 30.Dez.2025 26,06 23,51 LU1559746307
KLASSE A2 CHF 21,89 0,10 0,46 30.Dez.2025 22,04 19,75 LU0938162186
KLASSE D2 HEDGED CHF 8,59 0,02 0,23 30.Dez.2025 8,59 7,42 LU1688375184
Class SR2 USD 11,65 0,02 0,17 30.Dez.2025 11,65 9,62 LU2319963547
Class SR3 USD 8,68 0,02 0,23 30.Dez.2025 8,68 7,67 LU2319963620
KLASSE A1 EUR 2,68 0,01 0,37 30.Dez.2025 2,79 2,55 LU0278461065
KLASSE X2 AUD 13,29 0,01 0,08 30.Dez.2025 13,49 11,81 LU1554267051
KLASSE A1 USD 3,15 0,01 0,32 30.Dez.2025 3,15 2,79 LU0278477574
Class SR3 Hedged GBP 8,31 0,02 0,24 30.Dez.2025 8,31 7,38 LU2319963463
KLASSE A8 HEDGED AUD 5,07 0,01 0,20 30.Dez.2025 5,07 4,54 LU1133072774
KLASSE I5 EUR 6,63 0,02 0,30 30.Dez.2025 6,97 6,33 LU0995350831
KLASSE X2 HEDGED GBP 11,64 0,02 0,17 30.Dez.2025 11,64 9,61 LU1505939139
KLASSE A2 HEDGED EUR 7,60 0,01 0,13 30.Dez.2025 7,60 6,46 LU0359002093
KLASSE A2 HEDGED SGD 8,86 0,02 0,23 30.Dez.2025 8,86 7,55 LU0358998713
KLASSE D3 HEDGED GBP 5,26 0,01 0,19 30.Dez.2025 5,26 4,67 LU0995345831
Class SR2 Hedged EUR 10,40 0,02 0,19 30.Dez.2025 10,40 8,80 LU2319963380
KLASSE D2 USD 30,32 0,06 0,20 30.Dez.2025 30,32 25,04 LU0383940458
KLASSE D2 HEDGED EUR 8,01 0,01 0,13 30.Dez.2025 8,01 6,78 LU0622213642
KLASSE A3 HKD 24,79 0,08 0,32 30.Dez.2025 24,79 21,93 LU0388349754
KLASSE A4 EUR 10,91 0,04 0,37 30.Dez.2025 11,43 10,48 LU0478974834
KLASSE I2 GBP 22,74 0,09 0,40 30.Dez.2025 22,90 20,29 LU1741217027
KLASSE A6 HEDGED SGD 5,36 0,01 0,19 30.Dez.2025 5,41 4,92 LU1676225185
Class E5 Hedged EUR 4,57 0,01 0,22 30.Dez.2025 4,67 4,17 LU1062843260
KLASSE A2 HEDGED SEK 89,68 0,17 0,19 30.Dez.2025 89,68 76,43 LU1715605868
KLASSE A2 USD 27,69 0,06 0,22 30.Dez.2025 27,69 22,98 LU0278470058
KLASSE A2 EUR 23,54 0,09 0,38 30.Dez.2025 23,54 21,34 LU0278457204
KLASSE D3 EUR 11,20 0,04 0,36 30.Dez.2025 11,63 10,63 LU0827884924
KLASSE A3 USD 3,18 0,00 0,00 30.Dez.2025 3,18 2,82 LU0278470132
KLASSE A6 USD 6,43 0,01 0,16 30.Dez.2025 6,43 5,74 LU1408528211
KLASSE A4 USD 12,84 0,03 0,23 30.Dez.2025 13,15 11,38 LU0548402170
KLASSE I2 CHF 24,23 0,11 0,46 30.Dez.2025 24,38 21,76 LU1781817694
KLASSE D3 HEDGED AUD 4,87 0,01 0,21 30.Dez.2025 4,87 4,35 LU0827884841
KLASSE D2 EUR 25,78 0,10 0,39 30.Dez.2025 25,78 23,28 LU0329592702
KLASSE A3 EUR 2,71 0,01 0,37 30.Dez.2025 2,81 2,57 LU0278457469
KLASSE D2 HEDGED GBP 16,16 0,03 0,19 30.Dez.2025 16,16 13,42 LU0827885491
KLASSE D5 GBP 6,87 0,03 0,44 30.Dez.2025 7,05 6,48 LU1694209807
KLASSE I2 HEDGED EUR 8,34 0,02 0,24 30.Dez.2025 8,34 7,05 LU0473186707
KLASSE D2 HEDGED SGD 9,47 0,02 0,21 30.Dez.2025 9,47 8,03 LU0827884767
KLASSE A6 HEDGED GBP 5,62 0,01 0,18 30.Dez.2025 5,63 5,05 LU1408528302
KLASSE I2 USD 30,65 0,06 0,20 30.Dez.2025 30,65 25,28 LU0520955575
KLASSE E2 EUR 21,42 0,08 0,37 30.Dez.2025 21,43 19,48 LU0278459671
KLASSE D3 HKD 102,54 0,33 0,32 30.Dez.2025 102,54 90,71 LU0827885061
KLASSE A2 HEDGED PLN 11,43 0,02 0,18 30.Dez.2025 11,43 9,46 LU0480535052
KLASSE D4 EUR 10,94 0,04 0,37 30.Dez.2025 11,47 10,49 LU0827885145
KLASSE A3 HEDGED AUD 4,87 0,01 0,21 30.Dez.2025 4,87 4,35 LU0575500318
KLASSE D2 HEDGED PLN 12,21 0,03 0,25 30.Dez.2025 12,21 10,06 LU0827884684
KLASSE E2 USD 25,19 0,05 0,20 30.Dez.2025 25,19 21,01 LU0374975414
KLASSE A8 HEDGED NZD 6,31 0,01 0,16 30.Dez.2025 6,32 5,69 LU1408528724
Class X5 Hedged GBP 7,59 0,02 0,26 30.Dez.2025 7,74 6,78 LU1954752702
KLASSE X2 USD 8,91 0,02 0,22 30.Dez.2025 8,91 7,31 LU0344905624
KLASSE A6 HEDGED HKD 60,63 0,14 0,23 30.Dez.2025 60,77 55,05 LU1408528484
KLASSE A2 HEDGED CHF 6,96 0,01 0,14 30.Dez.2025 6,96 6,04 LU0623004180
KLASSE D4 USD 12,87 0,03 0,23 30.Dez.2025 13,23 11,41 LU0827885228
KLASSE X2 EUR 7,57 0,03 0,40 30.Dez.2025 7,57 6,81 LU0531082021
KLASSE E2 HEDGED EUR 7,03 0,02 0,29 30.Dez.2025 7,03 6,01 LU0474536231
KLASSE A6 HEDGED CAD 5,97 0,01 0,17 30.Dez.2025 6,00 5,44 LU1408528641
KLASSE A2 CZK 570,88 0,85 0,15 30.Dez.2025 579,30 535,42 LU1791177113

Portfolio Managers

Portfolio Managers

Laurent Develay
Laurent Develay
Michal Wozniak
Michal Wozniak

PRIIPs Performance Scenarios

PRIIPs Performance Scenarios

Die EU-Verordnung über verpackte Anlageprodukte für Kleinanleger und Versicherungsanlageprodukte (PRIIPs) schreibt die Methode zur Berechnung der Ergebnisse von vier hypothetischen Performance-Szenarien, die zeigen, wie sich das Produkt unter bestimmten Bedingungen entwickeln könnte, und deren monatliche Veröffentlichung vor. In den angeführten Zahlen sind sämtliche Kosten des Produkts selbst enthalten, jedoch unter Umständen nicht alle Kosten, die Sie an Ihren Berater oder Ihre Vertriebsstelle zahlen müssen. Unberücksichtigt ist auch Ihre persönliche steuerliche Situation, die sich ebenfalls auf den am Ende erzielten Betrag auswirken kann. Was Sie bei diesem Produkt am Ende herausbekommen, hängt von der künftigen Marktentwicklung ab. Die künftige Marktentwicklung ist ungewiss und lässt sich nicht mit Bestimmtheit vorhersagen. Die dargestellten optimistischen, mittleren und pessimistischen Szenarien, die Referenzindizes/Stellvertreter verwenden können, veranschaulichen die schlechteste, die durchschnittliche und die beste Wertentwicklung des Produkts in den letzten zehn Jahren.
Example Investment USD 10 000
Scenarios
If you exit after 1 year
If you exit after 3 years

Minimum

There is no minimum guaranteed return. You could lose some or all of your investment.

Stress

What you might get back after costs
Average return each year
7 770 USD
-22,3%
6 230 USD
-14,6%

Unfavourable

What you might get back after costs
Average return each year
7 770 USD
-22,3%
7 780 USD
-8,0%

Moderate

What you might get back after costs
Average return each year
9 880 USD
-1,2%
9 710 USD
-1,0%

Favourable

What you might get back after costs
Average return each year
11 210 USD
12,1%
13 270 USD
9,9%

The stress scenario shows what you might get back in extreme market circumstances.



ESG Integration

ESG Integration

BlackRock berücksichtigt bei seinen Anlageprozessen eine Vielzahl von Anlagerisiken. Um für unsere Kunden die bestmöglichen risikobereinigten Renditen anzustreben managen wir wichtige Risiken und Chancen, die Einfluss auf Portfolios haben könnten. Dazu gehören auch, sofern verfügbar, finanziell relevante Daten oder Informationen zu Umwelt, Sozialem und/oder Governance (ESG). Weitere Informationen zu diesem Ansatz finden Sie in unserer für ganz BlackRock geltenden Erklärung zur ESG-Integration. Wie diese wichtigen Risiken ggf. in diesem Produkt berücksichtigt werden, finden Sie in den entsprechenden Fondsdokumenten.

Literature

Literature