Renta variable

BSF BlackRock Systematic Global Equity Absolute Return Fund

Información general

INFORMACIÓN IMPORTANTE: Capital en Riesgo. El valor de las inversiones y los ingresos derivados de ellas pueden subir o bajar, y no están garantizados. Es posible que los inversores no recuperen la cantidad invertida originalmente.

Todas las clases de acciones con cobertura de divisas de este fondo utilizan derivados para cubrir el riesgo de divisas. El uso de derivados para una clase de acciones podría conllevar un posible riesgo de contagio (también denominado «spill-over») a otras clases de acciones del fondo. La sociedad gestora del fondo se asegurará de que se dispone de los procedimientos adecuados para minimizar el riesgo de contagio a otras clases de acciones. En el menú desplegable que figura justo debajo del nombre del fondo, podrá ver un listado de todas las clases de acciones del fondo: las clases de acciones con cobertura de divisas se identifican mediante la palabra «Hedged» en su nombre. Además, el listado completo de todas las clases de acciones con cobertura de divisas está disponible mediante solicitud a la sociedad gestora del fondo.

En la medida en que el Fondo opere en préstamos de valores para reducir los gastos, el propio Fondo percibirá el 62,5% de los ingresos asociadas que se generen, y el 37,5% restante se recibirá por BlackRock en calidad de agente de préstamo de valores. Debido a que el reparto de los ingresos por préstamos de valores no incrementa los costes de funcionamiento del Fondo, esto ha quedado excluido de los gastos corrientes.

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Rentabilidad

Rentabilidad

Gráfico de rendimiento

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Este gráfico muestra la rentabilidad del fondo como el porcentaje de pérdidas o ganancias por año durante los últimos 10 años.

  2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024
Rentabilidad total (%) EUR -1,2 -6,3 9,5 -1,5 -3,4 -1,4 2,3 -1,3 8,4 15,2
Índice de referencia de comparación 1 (%) USD 0,1 0,3 0,9 1,9 2,3 0,7 0,0 1,5 5,0 5,3
La rentabilidad se indica tras deducir los gastos corrientes. Las eventuales comisiones de entrada/salida quedan excluidas del cálculo.
  1a 3a 5a 10a Desde
lanzamiento
6,80 10,91 6,32 2,56 2,54
Índice de referencia de comparación 1 (%) USD 4,24 4,82 3,10 2,15 1,87
  En el
año
1m 3m 6m 1a 3a 5a 10a Desde
lanzamiento
7,11 1,01 1,37 2,63 6,80 36,44 35,84 28,78 33,44
Índice de referencia de comparación 1 (%) USD 3,82 0,28 0,96 2,04 4,24 15,16 16,49 23,66 23,71
  De
30 sept 2020
a
30 sept 2021
De
30 sept 2021
a
30 sept 2022
De
30 sept 2022
a
30 sept 2023
De
30 sept 2023
a
30 sept 2024
De
30 sept 2024
a
30 sept 2025
Rentabilidad total (%) EUR

a 30 sept 2025

-0,20 -2,53 4,88 20,84 10,02
Índice de referencia de comparación 1 (%) USD

a 30 sept 2025

0,07 0,62 4,47 5,46 4,38

Las cifras mostradas hacen referencia a rentabilidades pasadas. La rentabilidad pasada no es un indicador fiable de la rentabilidad futura. Los mercados podrían evolucionar de formas muy diferentes en el futuro. Puede ayudarle a evaluar cómo se ha gestionado el fondo en el pasado

La rentabilidad se muestra tomando como base el Valor Liquidativo (VL), con reinversión de los ingresos brutos cuando corresponda. La rentabilidad de su inversión puede aumentar o disminuir como resultado de las fluctuaciones del valor de las divisas si su inversión se realiza en una divisa distinta de la utilizada para el cálculo de la rentabilidad pasada. Fuente: Blackrock

Datos clave

Datos clave

Activos netos del Fondo
a 04 dic 2025
USD 386.906.703
Fecha de lanzamiento del fondo
02 jun 2014
Divisa base
USD
Índice de referencia de comparación 1
ICE BofA 3-MO US Treasury Bill (G0O1) (USD)
Comisión inicial
5,00%
Porcentaje de gastos
1,20%
Comisión de rentabilidad
0,00%
Inversión mínima posterior
USD 0,00
Domicilio
Luxemburgo
Gestora del fondo
BlackRock (Luxembourg) S.A.
Ciclo de liquidación
Fecha de la operación + 3 días
Ticker Bloomberg
BSGLSD2
Fecha de lanzamiento de la serie
02 jun 2014
Share Class Currency
EUR
Clase de activo
Renta variable
Clasificación SFDR
No es artículo 8 o 9
Ongoing Charge Fee
1,61%
ISIN
LU1069250972
Inversión inicial mínima
USD 100.000,00
Uso de los ingresos
Acumulación
Estructura legal
UCITS
Categoría Morningstar
Equity Market Neutral EUR
Frecuencia de negociación
Monetario diaria
SEDOL
BMPGZT0

Características del Fondo

Características del Fondo

Número de posiciones
a 28 nov 2025
3312
Beta de las acciones a 3 años
a 30 nov 2025
5,995
Ratio precio/valor contable
a 28 nov 2025
-0,33
Desviación típica (3 años)
a 30 nov 2025
5,71%
Ratio precio/beneficio
a 28 nov 2025
1,48

Indicador de riesgo

Indicador de riesgo

1
2
3
4
5
6
7
Riesgo bajo Riesgo alto
Menor rentabilidad Mayor rentabilidad

Calificaciones

Calificaciones

Calificación Morningstar

4 estrellas
Clasificación general de Morningstar para el fondo BSF BlackRock Systematic Global Equity Absolute Return Fund, Class D2 Hedged, a 30 nov 2025 comparado con 170 fondos Equity Market Neutral EUR.

Morningstar Medalist Rating

Morningstar Medalist Rating - BRONZE
Morningstar has awarded the Fund a Bronze medal. (Effective 23 jul 2025)
El parámetro aportado por los análisis en a 23 jul 2025
100,00
El parámetro aportado por la cobertura de datos en % a 23 jul 2025
100,00

Posiciones

Posiciones

a 28 nov 2025
Nombre Peso (%)
ENEOS HOLDINGS INC 1,26
BORGWARNER INC 1,01
HONEYWELL INTERNATIONAL INC 0,90
ASSICURAZIONI GENERALI SPA 0,86
FOX CORP 0,83
Nombre Peso (%)
CITIGROUP INC 0,79
US BANCORP 0,77
JAPAN TOBACCO INC 0,74
SHIMIZU CORP 0,70
QIAGEN NV 0,70
Tenencias sujetas a cambio

Desglose

Desglose

a 28 nov 2025

% de valor de mercado

a 28 nov 2025

% de valor de mercado

a 30 jun 2016

% de valor de mercado

Tipo Fondo Índice Neto
a 28 nov 2025

% de valor de mercado

Precio y cambio

Precio y cambio

Clase del fondo Divisa NAV NAV cantidad cambiada NAV % cambio NAV As Of Max 52 semanas Min 52 semanas ISIN
D2 Cubierta EUR 134,46 -0,23 -0,17 04 dic 2025 136,51 122,88 LU1069250972
A2 Cubierta EUR 121,11 -0,20 -0,16 04 dic 2025 123,09 111,16 LU1162516717
Class SR4 PF EUR 104,99 -0,27 -0,26 04 dic 2025 106,23 97,37 LU2944932396
X2 USD 193,09 -0,28 -0,14 04 dic 2025 194,73 171,26 LU1069250386
E2 Cubierta EUR 118,45 -0,20 -0,17 04 dic 2025 120,50 109,14 LU1069251277
Class SR2 PF EUR 104,99 -0,27 -0,26 04 dic 2025 106,23 97,37 LU2944932123
A2 Cubierta SEK 1.224,66 -2,08 -0,17 04 dic 2025 1.245,24 1.127,37 LU1122056838
D2 Cubierta GBP 148,30 -0,22 -0,15 04 dic 2025 149,97 133,38 LU1103452089
Class SR4 PF Hedged GBP 104,23 -0,15 -0,14 04 dic 2025 105,11 97,66 LU3083849698
Class SR4 PF GBP 107,36 -0,64 -0,59 04 dic 2025 109,49 99,09 LU2944932479
C2 USD 131,58 -0,20 -0,15 04 dic 2025 133,44 119,03 LU1153524746
D2 USD 155,66 -0,23 -0,15 04 dic 2025 157,40 139,69 LU1153525040
Class SR4 PF USD 108,02 -0,16 -0,15 04 dic 2025 108,89 100,47 LU2944932040
Class SR2 PF Hedged EUR 103,28 -0,18 -0,17 04 dic 2025 104,52 97,53 LU3083849342
A2 USD 151,97 -0,23 -0,15 04 dic 2025 153,84 137,01 LU1069250113
Class SR4 PF Hedged EUR 103,26 -0,17 -0,16 04 dic 2025 104,55 97,53 LU3083849425
Class SR2 PF USD 107,86 -0,18 -0,17 04 dic 2025 108,70 100,47 LU2944931828
I2 Cubierta EUR 127,49 -0,21 -0,16 04 dic 2025 129,36 116,19 LU1139081738

Gestores del fondo

Gestores del fondo

Kevin Franklin
Kevin Franklin
Andrew Huzzey
Andrew Huzzey
Richard Mathieson
Richard Mathieson

Escenarios de rentabilidad de los PRIIP

Escenarios de rentabilidad de los PRIIP

El Reglamento (UE) sobre los documentos de datos fundamentales relativos a los productos de inversión minorista vinculados y los productos de inversión basados en seguros (PRIIP) prescribe el método de cálculo, y la publicación de los resultados, de cuatro escenarios hipotéticos de rentabilidad relativos a cómo puede comportarse el producto en determinadas condiciones, y que estos se publiquen mensualmente. Las cifras presentadas incluyen todos los costes del producto en sí, pero pueden no incluir todos los costes que deba pagar a su asesor o distribuidor. Las cifras no tienen en cuenta su situación fiscal personal, que también puede influir en la cantidad que reciba. Lo que obtenga de este producto dependerá de la evolución futura del mercado, la cual es incierta y no puede predecirse con exactitud. Los escenarios desfavorables, moderados y favorables que se muestran son ilustraciones que utilizan la peor, la media y la mejor rentabilidad del producto, que pueden incluir información procedente de índices de referencia / datos de sustitución, a lo largo de los últimos diez años.
Ejemplo de inversión EUR 10.000
Escenarios
En caso de salida después de 1 año
En caso de salida después de 5 años

Mínimo

No se garantiza una rentabilidad mínima. Podría perder parte o la totalidad de su inversión.

Tensión

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
7.920 EUR
-20,8%
7.610 EUR
-5,3%

Desfavorable

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
8.820 EUR
-11,8%
8.750 EUR
-2,6%

Moderado

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
9.650 EUR
-3,5%
10.050 EUR
0,1%

Favorable

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
11.660 EUR
16,6%
12.910 EUR
5,2%

El escenario de tensión muestra lo que usted podría recibir en circunstancias extremas de los mercados.

Integración ESG

Integración ESG

BlackRock tiene en cuenta numerosos riesgos de inversión en nuestros procesos. Con el fin de obtener la mejor rentabilidad ajustada al riesgo para nuestros clientes, gestionamos riesgos y oportunidades relevantes que podrían tener una incidencia en las carteras, lo que incluye la información o los datos medioambientales, sociales y de gobernanza (ESG) que resultan importantes desde el punto de vista financiero, cuando se disponga de ellos. Consulte nuestra Declaración sobre la integración de factores ESG relativa a toda la firma si desea más información sobre este enfoque y la documentación del fondo sobre cómo se consideran estos riesgos materiales dentro de este producto, cuando proceda.

Literatura

Literatura