Overview
INFORMAZIONI IMPORTANTI: Capitale a Rischio. Il valore degli investimenti e il reddito che ne deriva possono crescere così come diminuire, e non sono garantiti. Gli investitori potrebbero non rientrare in possesso dell'importo inizialmente investito.
Le variazioni dei tassi d’interesse, del rischio di credito e/o dei livelli di insolvenze degli emittenti incideranno in modo rilevante sul rendimento dei titoli a reddito fisso. I titoli a reddito fisso non investment grade possono essere più sensibili alle variazioni di questi rischi rispetto ai titoli a reddito fisso con rating migliori. Declassamenti del rating, reali o solo potenziali, possono aumentare il livello di rischio. Nei paesi emergenti in generale si possono verificare problemi economici o politici più frequenti rispetto alle economie sviluppate. Altri fattori influenti comprendono un maggior "rischio di liquidità", restrizioni all'investimento o al trasferimento di beni patrimoniali, ritardi o inadempienze nella consegna di titoli o nell'effettuazione di pagamenti al Fondo e rischi legati alla sostenibilità. Rischio di cambio: Il Fondo investe in altre valute. Di conseguenza, le variazioni dei tassi di cambio influiranno sul valore dell'investimento. I derivati potrebbero essere molto sensibili a cambiamenti di valore delle attività sulle quali si basano e possono amplificare la portata di perdite e guadagni, portando a variazioni più ampie del valore del Fondo. L'impatto sul Fondo può risultare maggiore quando l'utilizzo di derivati è ampio o complesso.Tutte le classi di azioni con copertura valutaria di questo fondo usano derivati ai fini di copertura del rischio valutario. L'uso di derivati per una classe di azioni potrebbe porre un potenziale rischio di contagio (chiamato anche spill-over) ad altre classi di azioni nel comparto. La società di gestione del fondo assicurerà la messa in atto di procedimenti appropriati per ridurre al minimo il rischio di contagio ad altre classi di azioni. Nella casella a tendina sotto il nome del fondo è visibile un elenco di tutte le classi di azioni del fondo, dove le classi di azioni nel cui nome si trova "Hedged" sono classi di azioni con copertura valutaria. Inoltre si può chiedere alla società di gestione del fondo un elenco completo di tutte le classi di azioni con copertura valutaria.
Quando il Fondo effettua operazioni di prestito titoli per ridurre i costi, questi riceverà il 62,5% dei rispettivi proventi realizzati mentre il restante 37,5% andrà a favore di BlackRock in qualità di agente per il prestito dei titoli. Non aumentando i costi di gestione del Fondo, la ripartizione dei proventi realizzati dall’attività di prestito titoli è stata esclusa dalle spese correnti.

Performance
Performance
Tabella
Proventi
| Data di godimento | Distribuzione totale |
|---|
-
Rendimenti
Questo grafico mostra la performance del fondo come perdita o guadagno percentuale annuo negli ultimi 5 anni.
| 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Rendimento totale (%) EUR | 3,7 | -3,9 | -19,7 | 12,5 | 6,2 | |||||
| Indice di riferimento vincolante 1 (%) USD | 5,3 | -1,8 | -17,8 | 11,1 | 6,5 |
| 1 anno | 3 anni | 5 anni | 10 anni | Lancio | |
|---|---|---|---|---|---|
| Rendimento totale (%) EUR | 9,61 | 10,00 | 0,92 | - | 1,16 |
| Indice di riferimento vincolante 1 (%) USD | 11,90 | 10,45 | 2,02 | - | 3,21 |
| YTD | 1 mese | 3 mesi | 6 mesi | 1 anno | 3 anni | 5 anni | 10 anni | Lancio | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Rendimento totale (%) EUR | 10,96 | 0,48 | 4,10 | 8,89 | 9,61 | 33,11 | 4,70 | - | 8,05 |
| Indice di riferimento vincolante 1 (%) USD | 13,48 | 0,41 | 4,38 | 10,01 | 11,90 | 34,75 | 10,50 | - | 23,52 |
| Da 30/09/2020 A 30/09/2021 |
Da 30/09/2021 A 30/09/2022 |
Da 30/09/2022 A 30/09/2023 |
Da 30/09/2023 A 30/09/2024 |
Da 30/09/2024 A 30/09/2025 |
|
|---|---|---|---|---|---|
|
Rendimento totale (%) EUR
al 30/09/2025 |
5,81 | -27,86 | 9,99 | 20,30 | 6,30 |
|
Indice di riferimento vincolante 1 (%) USD
al 30/09/2025 |
4,36 | -24,28 | 10,01 | 18,60 | 8,52 |
Le cifre riportate si riferiscono alla performance passata. La performance passata non è un indicatore affidabile della performance futura. I mercati potrebbero seguire un andamento molto diverso in futuro. Possono essere utili a valutare il modo in cui è stato gestito il fondo in passato
La performance è mostrata in base al Valore patrimoniale netto (NAV), con il reddito lordo reinvestito, ove applicabile. Il rendimento dell'investimento può aumentare o diminuire per effetto delle fluttuazioni valutarie se l'investimento viene effettuato in una valuta diversa da quella utilizzata nel calcolo della performance passata. Fonte: Blackrock
Scheda
Scheda
Caratteristiche del Portafoglio
Caratteristiche del Portafoglio
Indicatore del livello di rischio
Indicatore del livello di rischio
Rating
Rating
Gestori
Gestori
Posizioni comparto
Posizioni comparto
| Nome | Ponderazione (%) |
|---|---|
| ARGENTINA REPUBLIC OF GOVERNMENT 4.125 07/09/2035 | 1,55 |
| UKRAINE (REPUBLIC OF) A BONDS RegS 4.5 02/01/2034 | 1,33 |
| ARGENTINA REPUBLIC OF GOVERNMENT 5 01/09/2038 | 1,23 |
| ROMANIA (REPUBLIC OF) MTN RegS 5.75 03/24/2035 | 1,21 |
| ECUADOR REPUBLIC OF (GOVERNMENT) RegS 6.9 07/31/2035 | 1,16 |
| Nome | Ponderazione (%) |
|---|---|
| UKRAINE (REPUBLIC OF) B BONDS MLB RegS 0 02/01/2035 | 1,02 |
| OMAN SULTANATE OF (GOVERNMENT) RegS 6.5 03/08/2047 | 1,02 |
| MEXICO (UNITED MEXICAN STATES) (GO 4.875 05/19/2033 | 1,00 |
| TURKEY (REPUBLIC OF) 9.125 07/13/2030 | 0,98 |
| COTE D IVOIRE (REPUBLIC OF) RegS 7.625 01/30/2033 | 0,97 |
Ripartizioni per esposizione
Ripartizioni per esposizione
% del valore di mercato
% del valore di mercato
% del valore di mercato
% del valore di mercato
% del valore di mercato
Quotazioni e classi
Quotazioni e classi
| Classe di investimento | Valuta | NAV | Variazione del NAV | Variazione percentuale del NAV | NAV As Of | Max. 52 sett. | Min. 52 sett. | ISIN |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Class AI5 Hedged | EUR | 8,33 | -0,01 | -0,12 | 04/12/2025 | 8,34 | 7,55 | LU1960220074 |
| Classe E2 | USD | 20,80 | -0,01 | -0,05 | 04/12/2025 | 20,81 | 18,16 | LU0200681830 |
| Classe C2 | USD | 17,71 | 0,00 | 0,00 | 04/12/2025 | 17,71 | 15,53 | LU0200681673 |
| Class E5 Hedged | EUR | 7,79 | 0,00 | 0,00 | 04/12/2025 | 7,79 | 7,06 | LU1062842965 |
| Classe E2 | EUR | 17,83 | -0,02 | -0,11 | 04/12/2025 | 18,27 | 15,99 | LU0200684180 |
| Class I5 Hedged | EUR | 8,00 | -0,01 | -0,12 | 04/12/2025 | 8,01 | 7,24 | LU1323999216 |
| Class AI2 Hedged | EUR | 10,83 | 0,00 | 0,00 | 04/12/2025 | 10,83 | 9,57 | LU1960219902 |
| X2 con copertura | EUR | 22,60 | -0,01 | -0,04 | 04/12/2025 | 22,61 | 19,80 | LU0343170543 |
| Classe I2 | USD | 23,42 | -0,01 | -0,04 | 04/12/2025 | 23,43 | 20,28 | LU1180455567 |
| Classe X2 | USD | 29,46 | -0,01 | -0,03 | 04/12/2025 | 29,47 | 25,39 | LU0200682721 |
| D2 con copertura | EUR | 19,30 | -0,01 | -0,05 | 04/12/2025 | 19,31 | 17,00 | LU0827877399 |
| Classe D2 | USD | 25,74 | -0,01 | -0,04 | 04/12/2025 | 25,75 | 22,31 | LU0297941386 |
| Classe A2 | EUR | 19,77 | -0,02 | -0,10 | 04/12/2025 | 20,18 | 17,68 | LU0200683885 |
| Classe D2 | EUR | 22,06 | -0,02 | -0,09 | 04/12/2025 | 22,41 | 19,65 | LU0827877043 |
| Class I4 Hedged | EUR | 8,59 | -0,01 | -0,12 | 04/12/2025 | 8,70 | 7,99 | LU2075911060 |
| Classe I2 | EUR | 20,07 | -0,02 | -0,10 | 04/12/2025 | 20,36 | 17,86 | LU1048586868 |
| E2 con copertura | EUR | 11,31 | -0,01 | -0,09 | 04/12/2025 | 11,32 | 10,03 | LU1062842882 |
| Class I2 Hedged | EUR | 13,21 | -0,01 | -0,08 | 04/12/2025 | 13,22 | 11,62 | LU1057294727 |
| Classe A2 | USD | 23,07 | -0,01 | -0,04 | 04/12/2025 | 23,08 | 20,07 | LU0200680600 |
Scenari di performance dei PRIIP
Scenari di performance dei PRIIP
| Scenari |
In caso di uscita dopo 1 anno
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In caso di uscita dopo 3 anni
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|---|---|---|---|
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Minimo
Non è previsto un rendimento minimo garantito. Potreste perdere il vostro intero investimento o parte di esso.
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Stress
Possibile rimborso al netto dei costi
Rendimento medio per ciascun anno
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6.850 EUR
-31,5%
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5.660 EUR
-17,3%
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Sfavorevole
Possibile rimborso al netto dei costi
Rendimento medio per ciascun anno
|
6.850 EUR
-31,5%
|
7.100 EUR
-10,8%
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Moderato
Possibile rimborso al netto dei costi
Rendimento medio per ciascun anno
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9.930 EUR
-0,7%
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9.590 EUR
-1,4%
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Favorevole
Possibile rimborso al netto dei costi
Rendimento medio per ciascun anno
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11.620 EUR
16,2%
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13.650 EUR
10,9%
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Lo scenario di stress indica quale potrebbe essere l'importo rimborsato in circostanze di mercato estreme.