Acções

BGF Japan Small & MidCap Opportunities Fund

Resumo

Informação Importante: Capital em Risco. O valor investido e seus rendimentos podem sofrer reduções ou aumentos e não são garantidos. Investidores podem não reaver o montante originalmente investido.

Normalmente, o volume transacionado de ações de pequenas empresas é inferior, estando estas ações sujeitas a maiores oscilações de preço do que as ações de grandes empresas. O risco de investimento está concentrado em setores, países, moedas ou empresas específicos. Isto significa que o Fundo é mais sensível a quaisquer eventos económicos, políticos, ou no âmbito dos mercados, sustentabilidade ou regulamentação. O valor das ações e títulos convertíveis em ações pode ser afetado pelos movimentos diários do mercado de ações, fatores políticos, notícias económicas, lucros das empresas e eventos empresariais relevantes. O Fundo procura excluir as empresas que exercem certas atividades incompatíveis com os critérios ESG. Por conseguinte, os investidores devem efetuar uma avaliação ética pessoal da análise ESG do Fundo antes de investirem no Fundo. Essa análise ESG pode ter um impacto negativo no valor dos investimentos do Fundo em comparação com um fundo que não esteja sujeito a essa mesma análise.

Todas as categorias de acções com cobertura cambial utilizam derivados para a cobertura do risco cambial. A utilização de derivados para uma categoria de acções pode implicar o risco de contágio (também designado por “spill-over”) a outras categorias de acções do fundo. A sociedade gestora do fundo envidará os esforços necessários para garantir a aplicação de procedimentos adequados quem minimizem o risco de contágio a outra categoria de acções. Através da caixa de lista pendente imediatamente abaixo do nome do fundo, pode ver uma lista de todas as categorias de acções do fundo – as categorias de acções com cobertura cambial estão assinaladas com a expressão “Hedged” no nome da categoria de acções. Além disso, está disponível, mediante pedido dirigido à sociedade gestora do fundo, uma lista completa de todas as categorias de acções com cobertura cambial.

Na medida em que o Fundo efetua empréstimos de valores mobiliários para reduzir os custos, o Fundo receberá 62,5% das receitas associadas geradas e os restantes 37,5% serão recebidos pela BlackRock enquanto agente de empréstimos de valores mobiliários. Uma vez que a partilha de receitas de empréstimos de valores mobiliários não aumenta os custos de gestão do Fundo, esta foi excluída dos custos correntes.

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Rentabilidade

Rentabilidade

Crescimento hipotético de 10.000

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Este gráfico mostra o desempenho do fundo como a percentagem de perda ou ganho por ano nos últimos 10 anos.

  2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024
Retorno total (%) JPY 8,2 0,9 33,8 -24,6 24,3 2,0 12,1 -10,9 17,2 21,4
Índice de Referência Restritivo 1 (%) JPY 13,4 3,7 25,6 -18,1 16,8 0,0 8,8 -0,2 22,0 14,3
Resultados depois de deduzidos os encargos correntes. Quaisquer encargos de subscrição/resgate são excluídos do cálculo.
  1a 3a 5a 10a Início
32,26 19,99 13,69 8,67 5,83
Índice de Referência Restritivo 1 (%) JPY 31,42 19,85 14,64 8,95 -
  YTD 1m 3m 6m 1a 3a 5a 10a Início
27,67 5,38 8,55 26,25 32,26 72,74 89,90 129,57 787,93
Índice de Referência Restritivo 1 (%) JPY 27,68 4,12 8,54 23,00 31,42 72,15 98,03 135,74 -
  De
30 set. 2020
a
30 set. 2021
De
30 set. 2021
a
30 set. 2022
De
30 set. 2022
a
30 set. 2023
De
30 set. 2023
a
30 set. 2024
De
30 set. 2024
a
30 set. 2025
Retorno total (%) JPY

a 30 set. 2025

28,32 -14,59 14,54 18,89 25,21
Índice de Referência Restritivo 1 (%) JPY

a 30 set. 2025

21,17 -7,10 23,13 12,46 23,82

Os valores apresentados referem-se a desempenhos passados. Um desempenho passado não é um indicador fiável do desempenho futuro. Os mercados podem desenvolver-se de forma muito diferente no futuro. Pode ajudá-lo a avaliar como o fundo foi gerido no passado

O desempenho é apresentado com base no Valor Patrimonial Líquido (VLA), com o rendimento bruto reinvestido, quando aplicável. O retorno do seu investimento poderá aumentar ou diminuir em resultado de flutuações cambiais se o seu investimento for feito numa moeda que não a utilizada no cálculo do desempenho passado. Fonte: Blackrock

Características Chave

Características Chave

Valor líquido de inventário do fundo
a 04 dez. 2025
JPY 48 434 587 846
Data de lançamento
13 mai. 1987
Divisa base
JPY
Índice de Referência Restritivo 1
S&P Japan Mid Small Cap Index (JPY)
Comissão inicial
3,00%
Management Fee
1,50%
Comissão de exito
0,00%
Investmiento mínimo subsequente
USD 1 000,00
Domicílio
Luxemburgo
Sociedade gestora
BlackRock (Luxembourg) S.A.
Settlement
Data de transacção + 3 dias
Indicador Bloomberg
MLJOPEY
Data de Início
29 mai. 2006
Moeda da categoria de acções
JPY
Classe do activo
Acções
Classificação SFDR
Artigo 8º
Encargos Totais Correntes
2,32%
ISIN
LU0249422956
Investimento mínimo inicial
USD 5 000,00
Uso de renda
Acumulação
Estrutura regulatória
UCITS
Categoria Morningstar
Japan Small/Mid-Cap Equity
Frequência de contratação
Base de determinação de preços diários e futuros
SEDOL
B43CN67

Caracteristicas da carteira

Caracteristicas da carteira

Número de participações
a 28 nov. 2025
99
Beta a 3 anos
a 30 nov. 2025
1,106
P/B ratio
a 28 nov. 2025
1,37
Desvio padrão (3 anos)
a 30 nov. 2025
10,01%
P/E ratio
a 28 nov. 2025
17,19

Indicador de risco

Indicador de risco

1
2
3
4
5
6
7
Baixo risco Alto risco
Baixa rendibilidade Alta rendibilidade

Classificações

Classificações

Rating Morningstar

3 stars
Rating geral da Morningstar do BGF Japan Small & MidCap Opportunities Fund, Class E2, a 30 nov. 2025 comparado contra 165 fundos na categoria Japan Small/Mid-Cap Equity.

Títulos

Títulos

a 28 nov. 2025
Nome Peso (%)
KURABO INDUSTRIES LTD 1,88
TOKYO TATEMONO CO. LTD. 1,80
IYOGIN HOLDINGS INC 1,76
HASEKO CORPORATION 1,75
NIPPON SODA CO LTD 1,75
Nome Peso (%)
TOKYU FUDOSAN HOLDINGS CORP 1,75
JAPAN METROPOLITAN FUND INVESTMENT CORP 1,75
SEINO HOLDINGS CO LTD 1,73
CANON MARKETING JAPAN INC 1,64
PENTA-OCEAN CONSTRUCTION CO LTD 1,63
Participações sujeitas a alterações

Repartições da Exposição

Repartições da Exposição

a 28 nov. 2025

% do Valor de Mercado

Tipo Fundo Índice de referência Net
a 28 nov. 2025

% do Valor de Mercado

Tipo Fundo Índice de referência Net

Preços e divisa

Preços e divisa

Classe do fundo Divisa NAV Alteração do montante NAV % da alteração NAV NAV As Of Max 52semanas Min 52semanas ISIN
E2 JPY 12 971,00 77,00 0,60 04 dez. 2025 13 168,00 8 703,00 LU0249422956
A2 EUR 82,14 0,77 0,95 04 dez. 2025 83,18 61,65 LU0171289068
A2 Coberta EUR 96,96 0,58 0,60 04 dez. 2025 98,36 64,42 LU0255399742
A2 Coberta USD 33,53 0,21 0,63 04 dez. 2025 34,00 21,87 LU0931342652
E2 USD 83,82 0,86 1,04 04 dez. 2025 84,69 59,18 LU0090841692
E2 EUR 71,82 0,67 0,94 04 dez. 2025 72,74 54,09 LU0171289225
A2 USD 95,85 0,98 1,03 04 dez. 2025 96,75 67,46 LU0006061252

Gestores

Gestores

Hiroki Takayama
Hiroki Takayama

Cenários de Desempenho dos PRIIP

Cenários de Desempenho dos PRIIP

O Regulamento da UE sobre Pacotes de Produtos de Retalho e de Produtos com base em Seguros (PRIIP) prescreve a metodologia de cálculo, e a publicação dos resultados, de quatro cenários hipotéticos de desempenho relativamente ao desempenho do produto em determinadas condições e para que estes sejam publicados mensalmente. Os valores apresentados incluem todos os custos do próprio produto, mas podem não incluir todas as despesas que paga ao consultor ou distribuidor. Os valores não têm em conta a sua situação fiscal pessoal, que pode também influenciar o montante que obterá. O que irá obter deste produto depende do desempenho futuro do mercado. A evolução do mercado é incerta e não pode ser prevista com precisão. Os cenários desfavoráveis, moderados e favoráveis apresentados são ilustrações que utilizam o pior, médio e melhor desempenho do produto, que podem incluir o input de índice(s) de referência/aproximação ao longo dos últimos dez anos.
Exemplo de Investimento JPY 1 000 000
Cenários
Se sair após 1 ano
Se sair após 5 anos

Mínimo

Não há retorno mínimo garantido. Poderá perder uma parte ou a totalidade do seu investimento.

Stress

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
721 620,0 JPY
-27,8 %
528 920,0 JPY
-12,0 %

Desfavorável

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
731 430,0 JPY
-26,9 %
924 280,0 JPY
-1,6 %

Moderado

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
1 084 210,0 JPY
8,4 %
1 406 720,0 JPY
7,1 %

Favorável

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
1 402 840,0 JPY
40,3 %
1 879 820,0 JPY
13,5 %

O cenário de stress mostra o que poderá receber em circunstâncias de mercado extremas.

Integração ESG

Integração ESG

A BlackRock tem em consideração vários riscos de investimento nos nossos processos. Com o objetivo de procurar os melhores retornos ajustados ao risco para os clientes, a Blackrock gere os riscos e oportunidades significativos que podem afetar as carteiras, incluindo, sempre que possível, os dados ou informações em matéria ambiental, social e de governação (ESG) significativos do ponto de vista financeiro. Consulte a nossa Declaração de Integração ESG da Sociedade para obter mais informações acerca desta abordagem e documentação do fundo relativamente ao modo como estes riscos significativos são considerados neste produto, quando aplicável.

Literatura

Literatura