Beleggingsdoel

Het Fonds streeft naar een rendement op uw belegging door een combinatie van kapitaalgroei en inkomsten uit de activa van het Fonds, dat het rendement van de Bloomberg China Treasury + Policy Bank Index, de referentie-index (Index) van het Fonds, weerspiegelt.

Het Fonds wordt passief beheerd en streeft ernaar om voor zover dit mogelijk en praktisch haalbaar is te beleggen in vastrentende (VR-) effecten (zoals obligaties) die deel uitmaken van de Index of een rendement bieden dat vergelijkbaar is met de effecten van de Index. Op het moment dat de VR-effecten in de Index worden opgenomen, voldoen ze aan de vereisten van de Index en hebben ze geen minimale kredietrating, op voorwaarde dat ze niet in gebreke blijven.

De Index meet de prestaties van in CNY luidende obligaties die door het Ministerie van Financiën van de Volksrepubliek China (VRC) zijn uitgegeven en schuldinstrumenten die zijn uitgegeven door Chinese beleidsbanken (overheidsinstellingen van de VRC die niet onder de garantie van de regering vallen) en die genoteerd staan in de China Interbank Bond Market (CIBM). Ze hebben een nominale waarde van ten minste 5 miljard CNY en een resterende looptijd van ten minste 1 jaar op het moment dat ze in de Index worden opgenomen. De Index legt geen minimale kredietratingvereisten op. Het Fonds wil de Index repliceren door de obligatie-uitgiften van alle emittenten die deel uitmaken van de Index aan te houden, in een vergelijkbare verhouding tot de wegingen van de emittenten in de Index.