Acções

BSF Americas Diversified Equity Absolute Return Fund

Resumo

INFORMAÇÃO IMPORTANTE: Capital em risco. O valor do seu investimento e o respetivo rendimento podem diminuir ou aumentar e não são garantidos. Os investidores poderão não conseguir reaver o montante inicialmente investido.

Todas as categorias de acções com cobertura cambial utilizam derivados para a cobertura do risco cambial. A utilização de derivados para uma categoria de acções pode implicar o risco de contágio (também designado por “spill-over”) a outras categorias de acções do fundo. A sociedade gestora do fundo envidará os esforços necessários para garantir a aplicação de procedimentos adequados quem minimizem o risco de contágio a outra categoria de acções. Através da caixa de lista pendente imediatamente abaixo do nome do fundo, pode ver uma lista de todas as categorias de acções do fundo – as categorias de acções com cobertura cambial estão assinaladas com a expressão “Hedged” no nome da categoria de acções. Além disso, está disponível, mediante pedido dirigido à sociedade gestora do fundo, uma lista completa de todas as categorias de acções com cobertura cambial.

Se a Sociedade Gestora realizar operações de empréstimo de títulos para reduzir os custos, o Fundo receberá 62,5% da receita associada criada sendo os restantes 37,5% recebidos pela BlackRock na qualidade de agente de empréstimo de títulos. Embora a partilha da receita da concessão de empréstimo não aumente os custos de funcionamento do Fundo, isto foi excluído dos encargos correntes.

Loading

Rentabilidade

Rentabilidade

Crescimento hipotético de 10.000

Performance chart data not available for display.
Ver gráfico completo

Este gráfico mostra o desempenho do fundo como a percentagem de perda ou ganho por ano nos últimos 10 anos.

  2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
Retorno total (%) -1,0 3,5 9,0 -1,2 4,9 0,6 2,2 -2,8 8,8 4,8
Índice de Referência Comparador 1 (%) 0,3 0,2 0,2 0,7 1,1 2,1 2,6 1,1 0,2 2,0
Resultados depois de deduzidos os encargos correntes. Quaisquer encargos de subscrição/resgate são excluídos do cálculo.
  1a 3a 5a 10a Início
1,77 1,54 1,24 2,92 3,21
Índice de Referência Comparador 1 (%) 3,86 1,46 1,85 1,23 1,14
  YTD 1m 3m 6m 1a 3a 5a 10a Início
-1,82 -2,49 -4,55 -1,29 1,77 4,70 6,36 33,33 42,83
Índice de Referência Comparador 1 (%) 2,08 0,46 1,30 2,47 3,86 4,46 9,60 13,06 13,67
  De
31 mar 2018
a
31 mar 2019
De
31 mar 2019
a
31 mar 2020
De
31 mar 2020
a
31 mar 2021
De
31 mar 2021
a
31 mar 2022
De
31 mar 2022
a
31 mar 2023
Retorno total (%)

a 31 mar 2023

-1,11 1,00 -1,29 8,28 7,55
Índice de Referência Comparador 1 (%)

a 31 mar 2023

2,48 2,38 0,64 0,20 3,09

Os valores apresentados referem-se a desempenhos passados. Um desempenho passado não é um indicador fiável do desempenho futuro. Os mercados podem desenvolver-se de forma muito diferente no futuro. Pode ajudá-lo a avaliar como o fundo foi gerido no passado

O desempenho da Classe de Ações e do Índice de Referência é apresentado em USD, desempenho do Índice de Referência da Classe de Ações com cobertura é apresentado em USD.

O desempenho é apresentado com base no Valor Patrimonial Líquido (VLA), com o rendimento bruto reinvestido, quando aplicável. O retorno do seu investimento poderá aumentar ou diminuir em resultado de flutuações cambiais se o seu investimento for feito numa moeda que não a utilizada no cálculo do desempenho passado. Fonte: Blackrock

Características Chave

Características Chave

Valor líquido de inventário do fundo a 07 jun 2023 USD 694.930.871
Data de Início 17 fev 2012
Data de lançamento 17 fev 2012
Moeda da categoria de acções USD
Divisa base USD
Classe do activo Acções
Índice de Referência Comparador 1 3 Month SOFR Compounded in Arrears plus 26.1 basis point spread
Classificação SFDR Outro
Comissão inicial 5,00%
Encargos Totais Correntes 2,00%
Comissão de gestão annual 1,50%
Comissão de exito 20,00%
Investimento mínimo inicial USD 5.000,00
Investmiento mínimo subsequente USD 1.000,00
Uso de renda Acumulação
Domicílio Luxemburgo
Estrutura regulatória UCITS
Sociedade gestora BlackRock (Luxembourg) S.A.
Categoria Morningstar Equity Market Neutral USD
Settlement Data de transacção + 3 dias
Frequência de contratação Base de determinação de preços diários e futuros
Indicador Bloomberg BSADA2U
ISIN LU0725887540
SEDOL B77H4F5

Caracteristicas da carteira

Caracteristicas da carteira

Número de participações a 31 mai 2023 3515
Desvio padrão (3 anos) a 31 mai 2023 5,33%
Beta a 3 anos a 31 mai 2023 -0,348
P/E ratio a 31 mai 2023 -8,40
P/B ratio a 31 mai 2023 0,67

Integração ESG

Integração ESG

A integração ASG é a prática de incorporar conhecimentos ou informações ambientais, sociais e de governança (ASG) relevantes, juntamente com medidas tradicionais, no processo de decisão de investimento, com vista a melhorar os resultados financeiros das carteiras a longo prazo. Salvo indicação em contrário na documentação do Fundo, ou inclusão no objetivo de investimento do Fundo, a inclusão desta declaração não implica que o Fundo tenha um objetivo de investimento alinhado com os critérios ASG, mas descreve a forma como as informações ASG são tomadas em consideração como parte integrante do processo de investimento global.


O gestor do Fundo inclui considerações ASG nas fases de pesquisa e decisão do processo de investimento. Tal pode incluir uma pesquisa ASG interna relevante, que, juntamente com outros dados de investigação, influencia a ponderação da carteira ativa versus um índice de referência (ou ponderação implementada para alcançar um resultado de retorno absoluto, se aplicável). O gestor do Fundo efetua análises regulares da carteira com o Grupo de Análise Quantitativa e Risco e com os Diretores de Investimento. Estas análises incluem a discussão da exposição da carteira a riscos ASG relevantes, bem como a exposição ao envolvimento em negócios relacionados com a sustentabilidade, métricas relacionadas com o clima e outros fatores.

Indicador de risco

Indicador de risco

1
2
3
4
5
6
7
Baixo risco Alto risco
Baixa rendibilidade Alta rendibilidade

Classificações

Classificações

Rating Morningstar

3 stars
Rating geral da Morningstar do BSF Americas Diversified Equity Absolute Return Fund, Class A2, a 31 mai 2023 comparado contra 115 fundos na categoria Equity Market Neutral USD.

Títulos

Títulos

a 28 abr 2023
Nome Peso (%)
PEPSICO INC 2,60
METLIFE INC 2,50
DTE ENERGY COMPANY 2,46
PPL CORPORATION 2,21
ELEVANCE HEALTH INC 2,11
Nome Peso (%)
GRACO INC. 1,94
ECOLAB INC 1,87
BOSTON SCIENTIFIC CORPORATION 1,81
CMS ENERGY CORPORATION 1,73
AECOM 1,71

Repartições da Exposição

Repartições da Exposição

a 28 abr 2023

% do Valor de Mercado

a 28 abr 2023

% do Valor de Mercado

a 28 abr 2023

% do Valor de Mercado

Preços e divisa

Preços e divisa

Classe do fundo Divisa Frequência da Distribuição NAV Alteração do montante NAV % da alteração NAV NAV As Of Max 52semanas Min 52semanas ISIN TIS
A2 USD Sem distribuição 145,63 0,02 0,01 07 jun 2023 151,29 135,53 LU0725887540 -
E2 Coberta EUR Sem distribuição 100,38 0,01 0,01 07 jun 2023 105,45 95,39 LU1266592614 -
A2 EUR - 113,79 -0,66 -0,58 07 jun 2023 124,07 109,62 LU1991022069 -
A2 Coberta EUR Sem distribuição 126,66 0,02 0,02 07 jun 2023 132,37 119,92 LU0725892466 -

Gestores

Gestores

Raffaele Savi
Managing Director, Co-CIO of Active Equity and Co-Head of SAE

  

Travis Cooke
Travis Cooke

Cenários de Desempenho dos PRIIP

Cenários de Desempenho dos PRIIP

O Regulamento da UE sobre Pacotes de Produtos de Retalho e de Produtos com base em Seguros (PRIIP) prescreve a metodologia de cálculo, e a publicação dos resultados, de quatro cenários hipotéticos de desempenho relativamente ao desempenho do produto em determinadas condições e para que estes sejam publicados mensalmente. Os valores apresentados incluem todos os custos do próprio produto, mas podem não incluir todas as despesas que paga ao consultor ou distribuidor. Os valores não têm em conta a sua situação fiscal pessoal, que pode também influenciar o montante que obterá. O que irá obter deste produto depende do desempenho futuro do mercado. A evolução do mercado é incerta e não pode ser prevista com precisão.
Período de detenção recomendado : 5 anos
Exemplo de Investimento USD 10.000,00
Se sair depois de 1 ano
Se sair depois de 5 anos

Mínimo

Não há retorno mínimo garantido. Poderá perder uma parte ou a totalidade do seu investimento.

Stress

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
8.330,0 USD
-16,7%
7.070,0 USD
-6,7%

Desfavorável

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
9.090,0 USD
-9,1%
9.670,0 USD
-0,7%

Moderado

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
9.790,0 USD
-2,1%
10.700,0 USD
1,4%

Favorável

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
10.580,0 USD
5,8%
12.150,0 USD
4,0%

O cenário de stress mostra o que poderá receber em circunstâncias de mercado extremas.

Literatura

Literatura