Renta fija

BGF Euro Bond Fund

Información general

INFORMACIÓN IMPORTANTE: Capital en Riesgo. El valor de las inversiones y los ingresos derivados de ellas pueden subir o bajar, y no están garantizados. Es posible que los inversores no recuperen la cantidad invertida originalmente.

Todas las clases de acciones con cobertura de divisas de este fondo utilizan derivados para cubrir el riesgo de divisas. El uso de derivados para una clase de acciones podría conllevar un posible riesgo de contagio (también denominado «spill-over») a otras clases de acciones del fondo. La sociedad gestora del fondo se asegurará de que se dispone de los procedimientos adecuados para minimizar el riesgo de contagio a otras clases de acciones. En el menú desplegable que figura justo debajo del nombre del fondo, podrá ver un listado de todas las clases de acciones del fondo: las clases de acciones con cobertura de divisas se identifican mediante la palabra «Hedged» en su nombre. Además, el listado completo de todas las clases de acciones con cobertura de divisas está disponible mediante solicitud a la sociedad gestora del fondo.

En la medida en que el Fondo opere en préstamos de valores para reducir los gastos, el propio Fondo percibirá el 62,5% de los ingresos asociadas que se generen, y el 37,5% restante se recibirá por BlackRock en calidad de agente de préstamo de valores. Debido a que el reparto de los ingresos por préstamos de valores no incrementa los costes de funcionamiento del Fondo, esto ha quedado excluido de los gastos corrientes.

Loading

Rentabilidad

Rentabilidad

Gráfico de rendimiento

Performance chart data not available for display.
Ver gráfico completo

Reinvestments

Este fondo no distribuye dividendos

Este gráfico muestra la rentabilidad del fondo como el porcentaje de pérdidas o ganancias por año durante los últimos 6 años.

  2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
Rentabilidad total (%) 2,9 0,9 8,1 4,9 -3,2 -12,3
Índice de referencia con limitaciones 1 (%) 0,7 0,4 6,0 4,1 -2,9 -17,2
La rentabilidad se indica tras deducir los gastos corrientes. Las eventuales comisiones de entrada/salida quedan excluidas del cálculo.
  1a 3a 5a 10a Desde
lanzamiento
3,47 -2,80 0,39 - 0,62
Índice de referencia con limitaciones 1 (%) -2,29 -5,47 -1,73 - -1,43
  En el
año
1m 3m 6m 1a 3a 5a 10a Desde
lanzamiento
5,44 0,61 1,07 4,77 3,47 -8,17 1,95 - 4,34
Índice de referencia con limitaciones 1 (%) 2,72 0,30 0,13 2,64 -2,29 -15,52 -8,33 - -9,42
  De
30 jun 2018
a
30 jun 2019
De
30 jun 2019
a
30 jun 2020
De
30 jun 2020
a
30 jun 2021
De
30 jun 2021
a
30 jun 2022
De
30 jun 2022
a
30 jun 2023
Rentabilidad total (%)

a 30 jun 2023

6,81 3,25 0,41 -11,16 2,42
Índice de referencia con limitaciones 1 (%)

a 30 jun 2023

5,59 1,82 0,39 -12,66 -3,65

Las cifras mostradas hacen referencia a rentabilidades pasadas. La rentabilidad pasada no es un indicador fiable de la rentabilidad futura. Los mercados podrían evolucionar de formas muy diferentes en el futuro. Puede ayudarle a evaluar cómo se ha gestionado el fondo en el pasado

La rentabilidad de la Clase de acciones y del Índice de referencia se muestra en PLN, la rentabilidad del Índice de referencia de la Clase de acciones con cobertura se muestra en EUR.

La rentabilidad se muestra tomando como base el Valor Liquidativo (VL), con reinversión de los ingresos brutos cuando corresponda. La rentabilidad de su inversión puede aumentar o disminuir como resultado de las fluctuaciones del valor de las divisas si su inversión se realiza en una divisa distinta de la utilizada para el cálculo de la rentabilidad pasada. Fuente: Blackrock

Datos clave

Datos clave

Activos netos del Fondo a 29 sep 2023 EUR 1.887.691.709
Fecha de lanzamiento de la serie 19 oct 2016
Fecha de lanzamiento del fondo 31 mar 1994
Share Class Currency PLN
Divisa base EUR
Clase de activo Renta fija
Índice de referencia con limitaciones 1 Bloomberg Euro-Aggregate 500mm+ Bond Index
Clasificación SFDR No es artículo 8 o 9
Comisión inicial 5,00%
Ongoing Charge Fee 0,98%
ISIN LU1499592381
Comisión total 0,75%
Comisión de rentabilidad 0,00%
Inversión inicial mínima PLN 5.000,00
Inversión mínima posterior -
Uso de los ingresos Acumulación
Domicilio Luxemburgo
Estructura legal UCITS
Gestora del fondo BlackRock (Luxembourg) S.A.
Categoría Morningstar Other Bond
Negociación de liquidación Fecha de la operación + 3 días
Frecuencia de negociación Monetario diaria
Ticker Bloomberg BGEA2PH
SEDOL BD60FB0

Características del Fondo

Características del Fondo

Número de posiciones a 31 ago 2023 673
Desviación típica (3 años) a 31 ago 2023 6,32%
Beta de las acciones a 3 años a 31 ago 2023 0,953
Rendimiento al Vencimiento a 31 ago 2023 3,71
Duración modificada a 31 ago 2023 6,62
Rendimiento a peor a 31 ago 2023 3,71
Duración Efectiva a 31 ago 2023 6,66
Vencimiento medio ponderado a 31 ago 2023 7,63
WAL to Worst a 31 ago 2023 7,63

Características de Sostenibilidad

Características de Sostenibilidad

Las características de sostenibilidad proporcionan a los inversores indicadores específicos no tradicionales. Junto con otros indicadores y datos, permiten a los inversores evaluar los fondos en función de ciertas características ambientales, sociales y de gobernanza. Las características de sostenibilidad no proporcionan una indicación del rendimiento actual o futuro ni representan el perfil potencial de riesgo y rentabilidad de un fondo. Se proporcionan con fines de transparencia y a mero título informativo. Las características de sostenibilidad no deben considerarse únicamente o de forma aislada, sino que son un tipo de información que los inversores pueden considerar al evaluar un fondo.


Los indicadores no determinan si los factores ASG serán adoptados por un fondo ni cómo lo harán. Salvo que la documentación del fondo exprese otra cosa y se incluya dentro de su objetivo de inversión, los indicadores no cambian el objetivo de inversión de un fondo ni limitan el universo invertible del mismo, por lo que no determinan que un fondo vaya a adoptar una estrategia de inversión centrada en ASG o en el impacto ni filtros de exclusión. Para más información sobre la estrategia de inversión de un fondo, consulta el folleto del fondo.


Revisa las metodologías de MSCI en que se fundamentan las características de sostenibilidad en los siguientes enlaces.

Calificación de Fondos ESG de MSCI (AAA-CCC) a 21 sep 2023 A
Porcentaje de Cobertura ESG de MSCI a 21 sep 2023 91,36
Puntuación de Calidad ESG de MSCI (0-10) a 21 sep 2023 6,95
Puntuación de Calidad ESG de MSCI - Percentil entre Empresas Similares a 21 sep 2023 57,05
Clasificación Global de Fondos de Lipper a 21 sep 2023 Bond EUR
Fondos en Grupo de Características Similares a 21 sep 2023 298
Intensidad Media Ponderada de Exposición al Carbono de MSCI (toneladas de emisiones de CO2 / millón de $ en ventas) a 21 sep 2023 66,38
Porcentaje de Cobertura de la Media Ponderada de Intensidad de Carbono de MSCI a 21 sep 2023 50,49
Todos los datos proceden de las Calificaciones de Fondos ESG de MSCI a fecha de 21 sep 2023, tomando como base las posiciones a fecha de 30 abr 2023. Por lo tanto, las características de sostenibilidad del fondo pueden diferir de las Calificaciones de Fondos ESG de MSCI en algún momento determinado.

Para estar incluido en las Calificaciones de Fondos ESG de MSCI, el 65 % (o el 50 % en el caso de los fondos de bonos o los fondos del mercado monetario) de la ponderación bruta del fondo debe proceder de valores cubiertos por MSCI ESG Research (algunas posiciones en efectivo y otros tipos de activos que no se consideran relevantes para el análisis ESG realizado por MSCI se eliminan antes de calcular la ponderación bruta de un fondo; los valores absolutos de las posiciones cortas se incluyen, pero se tratan como no cubiertos), la fecha de los valores en cartera del fondo debe ser inferior a un año y el fondo debe contar, como mínimo, con diez valores.

Implicación Empresarial

Implicación Empresarial

Los parámetros de Implicación Empresarial pueden ayudar a los inversores a obtener una visión más completa de las actividades específicas a las que un fondo puede estar expuesto a través de sus inversiones.


Los parámetros de Implicación Empresarial no son indicativos del objetivo de inversión de un fondo y, a menos que se indique lo contrario en la documentación del fondo y aparezcan incluidos dentro del objetivo de inversión de un fondo, no cambian el objetivo de inversión de un fondo ni limitan el universo de inversión del fondo, y no existe ninguna indicación de que un fondo vaya a adoptar una estrategia de inversión basada en los criterios ESG o de Impacto, u otros filtros de exclusión. Para obtener más información acerca de la estrategia de inversión de un fondo, lea el folleto del fondo.


Puede consultar la metodología de MSCI en relación con los parámetros de Implicación Empresarial a través de los enlaces ofrecidos más abajo.

MSCI - Armas Controvertidas a 31 ago 2023 0,00%
MSCI - Empresas que no cumplen lo establecido en el Pacto Mundial de las Naciones Unidas a 31 ago 2023 0,68%
MSCI - Armas Nucleares a 31 ago 2023 0,00%
MSCI - Carbón Térmico a 31 ago 2023 0,00%
MSCI - Armas de Fuego de Uso Civil a 31 ago 2023 0,00%
MSCI - Arenas Bituminosas a 31 ago 2023 0,00%
MSCI - Tabaco a 31 ago 2023 0,19%

Cobertura de Implicación Empresarial a 31 ago 2023 48,55%
Porcentaje del Fondo no cubierto a 31 ago 2023 51,43%
Las exposiciones a Implicación Empresarial de BlackRock indicadas anteriormente para Carbón Térmico y Arenas Bituminosas se calculan y notifican para aquellas empresas en las que más de un 5 % de sus ingresos proceden de la explotación de carbón térmico o arenas bituminosas de acuerdo con lo definido por MSCI ESG Research. Para la exposición a empresas que generen cualquier ingreso de la explotación de carbón térmico o arenas bituminosas (siendo en este caso el umbral de ingresos del 0 %), de acuerdo con lo definido por MSCI ESG Research, los niveles son los siguientes: 0,00% para Carbón Térmico y 0,75% para Arenas Bituminosas.

BlackRock calcula los parámetros de Implicación Empresarial mediante el uso de los datos de MSCI ESG Research, que proporciona un perfil de la implicación empresarial específica de cada empresa. BlackRock aprovecha estos datos para ofrecer información resumida sobre los diferentes valores y la convierte en una exposición del valor de mercado de un fondo a las áreas de Implicación Empresarial indicadas anteriormente.


Los parámetros de Implicación Empresarial están diseñados para identificar únicamente las empresas para las que MSCI ha realizado un estudio y ha identificado su implicación en la actividad cubierta. Como resultado, es posible que exista una implicación adicional en estas actividades cubiertas cuando MSCI no tenga cobertura. Esta información no se debería utilizar para producir listas exhaustivas de empresas sin implicación. Los parámetros de Implicación Empresarial solo se visualizan si al menos un 1 % de la ponderación bruta del fondo incluye valores cubiertos por MSCI ESG Research.

Integración ESG

Integración ESG

La integración ESG consiste en incorporar en el proceso de toma de decisiones de inversión datos o informaciones relevantes desde el prisma financiero sobre consideraciones medioambientales, sociales y de gobernanza (ESG) con el objetivo de mejorar la rentabilidad ajustada al riesgo de las carteras de nuestros clientes. Salvo indicación en contrario en la documentación del Fondo o que el objetivo de inversión de este así lo establezca, el hecho de incluir la presente declaración no implica que la estrategia o el objetivo de inversión del Fondo se encuentren alineados con un enfoque ESG, sino que describe la manera en la que se tienen en cuenta los datos o informaciones en materia ESG en el marco del proceso de inversión global.

El gestor del Fondo incluye consideraciones ESG junto con otra información en la fase del proceso de inversión relativa al análisis. Ello puede incluir información relevante de terceros, comentarios internos sobre actividades de implicación empresarial y aportaciones del equipo de Gestión de Inversiones de BlackRock sobre cuestiones de gobernanza. El gestor del Fondo lleva a cabo revisiones periódicas de la cartera con el grupo de Análisis Cuantitativo y de Riesgos y con los directores de inversiones. Si procede, estas revisiones incluyen debates sobre la exposición de la cartera a riesgos ESG materiales, así como sobre la exposición a actividades de implicación empresarial relacionadas con la sostenibilidad, a parámetros relacionados con el clima y a otros factores.

Indicador de riesgo

Indicador de riesgo

1
2
3
4
5
6
7
Riesgo bajo Riesgo alto
Menor rentabilidad Mayor rentabilidad

Calificaciones

Posiciones

Posiciones

a 31 ago 2023
Nombre Peso (%)
SPAIN (KINGDOM OF) 3.55 10/31/2033 3,41
ITALY (REPUBLIC OF) 4 04/30/2035 2,06
BELGIUM (KINGDOM OF) 1.25 04/22/2033 1,32
FRANCE (REPUBLIC OF) 3 05/25/2054 1,28
FRANCE (REPUBLIC OF) 0.75 02/25/2028 1,26
Nombre Peso (%)
EUROPEAN FINANCIAL STABILITY FACIL MTN RegS 0.75 05/03/2027 1,10
SPAIN (KINGDOM OF) 2.75 10/31/2024 1,10
SPAIN (KINGDOM OF) 0.8 07/30/2029 1,05
FRANCE (REPUBLIC OF) 0 02/25/2027 1,04
NETHERLANDS (KINGDOM OF) 0.75 07/15/2027 0,95
Tenencias sujetas a cambio

Desglose

Desglose

a 31 ago 2023

% de valor de mercado

Tipo Fondo Índice Neto
a 31 ago 2023

% de valor de mercado

Tipo Fondo Índice Neto
a 31 ago 2023

% de valor de mercado

Tipo Fondo Índice Neto
a 31 ago 2023

% de valor de mercado

Tipo Fondo Índice Neto

Precio y cambio

Precio y cambio

Clase del fondo Divisa Frecuencia de distribución NAV NAV cantidad cambiada NAV % cambio NAV As Of Max 52 semanas Min 52 semanas ISIN
A2 Cubierta PLN Acumulativo 102,39 0,82 0,81 29 sep 2023 104,36 95,82 LU1499592381
D2 USD Acumulativo 28,21 0,31 1,11 29 sep 2023 30,61 25,24 LU0827877472
E2 USD Acumulativo 23,53 0,25 1,07 29 sep 2023 25,58 21,23 LU0171279937
D4 GBP Reparto anual 19,72 0,17 0,87 29 sep 2023 21,23 19,51 LU0827877712
Class S2 EUR - 9,84 0,08 0,82 29 sep 2023 10,06 9,76 LU2624963414
Class SR2 EUR - 8,27 0,07 0,85 29 sep 2023 8,58 8,06 LU2319963893
I4 Cubierta USD Reparto anual 9,60 0,08 0,84 29 sep 2023 9,92 9,27 LU1808491812
A2 USD Acumulativo 26,62 0,29 1,10 29 sep 2023 28,90 23,90 LU0171279184
D3 EUR Reparto mensual 16,89 0,11 0,66 29 sep 2023 17,79 16,73 LU0827877555
D2 EUR Acumulativo 26,66 0,21 0,79 29 sep 2023 27,70 26,01 LU0297941469
D3 USD Reparto mensual 17,87 0,16 0,90 29 sep 2023 19,49 16,23 LU0827877639
Class I4 EUR Reparto anual 8,62 0,07 0,82 29 sep 2023 9,08 8,52 LU1808491655
C2 USD Acumulativo 19,42 0,20 1,04 29 sep 2023 21,15 17,65 LU0331283399
A2 EUR Acumulativo 25,16 0,20 0,80 29 sep 2023 26,21 24,63 LU0050372472
A1 EUR Reparto mensual 16,81 0,13 0,78 29 sep 2023 17,69 16,64 LU0118259232
A4 EUR Reparto anual 22,55 0,18 0,80 29 sep 2023 23,74 22,30 LU0430265933
A4 GBP Reparto anual 19,60 0,17 0,87 29 sep 2023 21,08 19,38 LU0204069685
D4 Cubierta GBP Reparto anual 9,45 0,07 0,75 29 sep 2023 9,85 9,24 LU1376384365
A3 USD Reparto mensual 17,78 0,17 0,97 29 sep 2023 19,38 16,14 LU0172748641
I4 Cubierta GBP Reparto anual 9,47 0,08 0,85 29 sep 2023 9,87 9,26 LU1376384282
A1 USD Reparto mensual 17,79 0,19 1,08 29 sep 2023 19,37 16,14 LU0171278889
A3 EUR Reparto mensual 16,81 0,12 0,72 29 sep 2023 17,69 16,63 LU0172396516
E5 EUR Trimestral 20,75 0,16 0,78 29 sep 2023 21,71 20,41 LU0500207468
Class S3 EUR Reparto mensual 9,90 0,07 0,71 29 sep 2023 10,17 9,83 LU2624963257
X2 EUR Acumulativo 29,20 0,24 0,83 29 sep 2023 30,20 28,34 LU0298377911
Class SR2 Hedged USD - 8,64 0,07 0,82 29 sep 2023 8,81 8,22 LU2319963976
A2 Cubierta JPY Acumulativo 855,00 7,00 0,83 29 sep 2023 916,00 848,00 LU1668663914
D4 EUR Reparto anual 10,02 0,08 0,80 29 sep 2023 10,55 9,91 LU0938162699
Class S2 USD - 10,41 0,11 1,07 29 sep 2023 11,29 10,30 LU2624963174
I2 Cubierta JPY Acumulativo 881,00 7,00 0,80 29 sep 2023 940,00 874,00 LU1668661629
E2 EUR Acumulativo 22,24 0,18 0,82 29 sep 2023 23,27 21,87 LU0090830810
C2 EUR Acumulativo 18,36 0,15 0,82 29 sep 2023 19,33 18,19 LU0147393358
A2 CZK Acumulativo 612,64 4,40 0,72 29 sep 2023 637,09 583,56 LU1791174284
I2 EUR Acumulativo 12,86 0,10 0,78 29 sep 2023 13,35 12,53 LU0368229703
Class S4 EUR Reparto anual 8,65 0,07 0,82 29 sep 2023 9,11 8,55 LU1722863484
D2 Cubierta CHF Acumulativo 10,00 0,08 0,81 29 sep 2023 10,56 9,92 LU1266592374
D2 Cubierta USD Acumulativo 12,69 0,10 0,79 29 sep 2023 12,94 12,09 LU0869640077
I2 Cubierta CHF Acumulativo 8,94 0,07 0,79 29 sep 2023 9,43 8,87 LU1180456292
A2 Cubierta USD Acumulativo 12,21 0,10 0,83 29 sep 2023 12,48 11,67 LU0869650977
I2 Cubierta USD Acumulativo 10,84 0,09 0,84 29 sep 2023 11,05 10,31 LU1376384100

Gestores del fondo

Gestores del fondo

Ronald van Loon
Ronald van Loon
Michael Krautzberger
Michael Krautzberger

Escenarios de rentabilidad de los PRIIP

Escenarios de rentabilidad de los PRIIP

El Reglamento (UE) sobre los documentos de datos fundamentales relativos a los productos de inversión minorista vinculados y los productos de inversión basados en seguros (PRIIP) prescribe el método de cálculo, y la publicación de los resultados, de cuatro escenarios hipotéticos de rentabilidad relativos a cómo puede comportarse el producto en determinadas condiciones, y que estos se publiquen mensualmente. Las cifras presentadas incluyen todos los costes del producto en sí, pero pueden no incluir todos los costes que deba pagar a su asesor o distribuidor. Las cifras no tienen en cuenta su situación fiscal personal, que también puede influir en la cantidad que reciba. Lo que obtenga de este producto dependerá de la evolución futura del mercado, la cual es incierta y no puede predecirse con exactitud. Los escenarios desfavorables, moderados y favorables que se muestran son ilustraciones que utilizan la peor, la media y la mejor rentabilidad del producto, que pueden incluir información procedente de índices de referencia / datos de sustitución, a lo largo de los últimos diez años.
Periodo de mantenimiento recomendado : 3 años
Ejemplo de inversión PLN 40.000
Si sale después de 1 año
Si sale después de 3 años

Mínimo

No se garantiza una rentabilidad mínima. Podría perder parte o la totalidad de su inversión.

Tensión

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
30.670 PLN
-23,3%
28.680 PLN
-10,5%

Desfavorable

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
32.670 PLN
-18,3%
32.810 PLN
-6,4%

Moderado

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
38.900 PLN
-2,7%
41.690 PLN
1,4%

Favorable

Lo que puede recibir una vez deducidos los costes
Rendimiento medio cada año
42.550 PLN
6,4%
46.240 PLN
4,9%

El escenario de tensión muestra lo que usted podría recibir en circunstancias extremas de los mercados.

Literatura

Literatura