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BSF European Absolute Return Fund

Überblick

WICHTIGE INFORMATIONEN: Kapitalrisiken. Der Wert der Anlagen und die daraus entstandenen Erträge sind nicht garantiert und können sowohl fallen als auch steigen. Anleger erhalten den ursprünglich investierten Betrag eventuell nicht zurück.

Alle Anteilsklassen mit Währungsabsicherung dieses Fonds setzen Derivate zur Absicherung des Währungsrisikos ein. Der Einsatz von Derivaten für eine Anteilsklasse könnte ein potenzielles Risiko der Ansteckung (auch unter der Bezeichnung „Spill-over-Effekt“) für andere Anteilsklassen im Fonds bergen. Die Verwaltungsgesellschaft des Fonds wird sicherstellen, dass angemessene Verfahren zur Minderung des Ansteckungsrisikos für andere Anteilsklassen vorhanden sind. Über das Drop-Down-Feld direkt unter dem Namen des Fonds können Sie die Liste aller Anteilsklassen in dem Fonds anzeigen lassen. Die Anteilsklassen mit Währungsabsicherung sind durch den Begriff „Hedged“ im Namen der Anteilsklasse gekennzeichnet. Eine vollständige Liste aller Anteilsklassen mit Währungsabsicherung ist zudem auf Anfrage bei der Verwaltungsgesellschaft des Fonds erhältlich.

Sofern der Fonds Wertpapierleihe-Geschäfte tätigt, um Kosten zu senken, erhält der Fonds 62,5% des damit verbundenen erzielten Ertrags und die restlichen 37,5% entfallen an BlackRock im Rahmen seiner Leihetätigkeit. Da die Ertragsaufteilung aus Wertpapierleihegeschäften die Betriebskosten des Fonds nicht verteuern, sind diese nicht in den laufenden Kosten enthalten.

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Wertentwicklung

Wertentwicklung

Grafik

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Dieses Diagramm zeigt die Wertentwicklung des Fonds als prozentualer Verlust oder Gewinn pro Jahr in den letzten 5 Jahren.

  2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025
Gesamtrendite (%) EUR 9.0 -4.2 5.1 7.2 -1.0
Vergleichs-Benchmark 1 (%) EUR -0.6 0.3 3.4 3.6 2.2
Bei der Berechnung wurden die laufenden Kosten abgezogen. Aus der Berechnung ausgenommen sind Ausgabeauf- und Rücknahmeabschläge.
  1J 3J 5J 10J Seit Auflage
0.39 3.10 3.60 - 3.57
Vergleichs-Benchmark 1 (%) EUR 2.05 3.01 1.91 - 1.45
  Seit 1.1. 1M 3M 6M 1J 3J 5J 10J Seit Auflage
-0.86 -2.52 -0.86 0.47 0.39 9.58 19.36 - 24.30
Vergleichs-Benchmark 1 (%) EUR 0.50 0.17 0.50 1.01 2.05 9.31 9.93 - 9.32
  Von
31.März2021
Bis
31.März2022
Von
31.März2022
Bis
31.März2023
Von
31.März2023
Bis
31.März2024
Von
31.März2024
Bis
31.März2025
Von
31.März2025
Bis
31.März2026
Gesamtrendite (%) EUR

Per 31.März2026

10.69 -1.60 11.19 -1.82 0.39
Vergleichs-Benchmark 1 (%) EUR

Per 31.März2026

-0.55 1.12 3.74 3.25 2.05

Die aufgeführten Zahlen beziehen sich auf die Wertentwicklung in der Vergangenheit. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung. Die Märkte könnten sich in der Zukunft vollkommen anders entwickeln. Dies kann Ihnen helfen zu beurteilen, wie der Fonds in der Vergangenheit verwaltet wurde.

Die Wertentwicklung wird auf der Grundlage eines Nettoinventarwerts (NIW) mit reinvestiertem Bruttoertrag angezeigt, sofern vorhanden. Aufgrund von Währungsschwankungen kann Ihre Rendite höher oder geringer ausfallen, falls Sie in einer anderen Währung als derjenigen investieren, in der die Wertentwicklung in der Vergangenheit berechnet wurde. Quelle: Blackrock

Eckdaten

Eckdaten

Fondsvermögen
Per 16.Apr.2026
EUR 465’564’319.14
Auflegungsdatum des Fonds
27.Feb.2009
Basiswährung
EUR
Vergleichs-Benchmark 1
3 Month Euribor (Industry Standard) Index (EUR)
Ausgabeaufschlag
0.00%
Managementgebühr
0.70%
Benchmark-Erfolgsgebühr
20.00%
Mindestsumme bei Folgeanlagen
USD 10’000.00
Domizil
Luxemburg
Verwaltungsgesellschaft
BlackRock (Luxembourg) S.A.
Transaktionsabwicklung
Transaktionsdatum +3 Tage
Bloomberg-Ticker
BLEARSE
Auflegung Anteilsklasse
15.Jan.2020
Währung der Reihe
EUR
Anlageklasse
Aktien
SFDR-Klassifizierung
Andere
Laufende Gebühren
1.07%
ISIN
LU1706559587
Mindestsumme bei Erstanlage
USD 50’000’000.00
Gewinnverwendung
thesaurierend
Rechtsform
UCITS
Morningstar-Kategorie
Equity Market Neutral EUR
Transaktionshäufigkeit
täglich, berechnet auf Basis von Terminpreisen
SEDOL
BJ9V1V4

Portfoliomerkmale

Portfoliomerkmale

Anzahl der Positionen
Per 31.März2026
108
3J-Beta
Per 31.März2026
3.76
KBV
Per 31.März2026
-0.11
Standard Deviation (3y)
Per 31.März2026
5.81%
KGV
Per 31.März2026
-20.12

 

Risikoindikator

Risikoindikator

1
2
3
4
5
6
7
Geringes Risiko Hohes Risiko
Niedrige Rendite Hohe Rendite

Ratings

Ratings

Morningstar-Rating

4 stars
Morningstar-Rating für BSF European Absolute Return Fund, Class S2 vom 31.Jan.2023 im Vergleich zu den Fonds 227 und Equity Market Neutral EUR.

Morningstar Medalist Rating

Morningstar Medalist Rating - BRONZE
Morningstar hat den Investmentfond mit einer Bronzemedaille bewertet. (Gültig ab 14.Nov.2023)
Analystenbasiert  % Per 14.Nov.2023
100.00
Datenabdeckung % Per 14.Nov.2023
100.00

FONDSMANAGER

FONDSMANAGER

tlemaigr
tlemaigr

Positionen

Positionen

Per 31.März2026
Name Gewichtung (%)
ASTRAZENECA PLC 1.76
NOVOZYMES A/S 1.75
SSE PLC 1.74
LONZA GROUP AG 1.74
ENGIE SA 1.69
Name Gewichtung (%)
UNICREDIT SPA 1.53
ABN AMRO BANK NV 1.52
WISE PLC 1.52
UCB SA 1.51
LEGRAND SA 1.51
Positionen unterliegen Änderungen.

Portfolioallokation

Portfolioallokation

Per 31.März2026

% des Marktwertes

Per 31.März2026

% des Marktwertes

Per 31.März2026

% des Marktwertes

Negative Gewichtungen können das Ergebnis bestimmter Umstände (einschließlich Zeitabweichungen zwischen Handels- und Abrechnungszeitpunkten von Wertpapieren, die von den Fonds erworben werden) und/oder der Nutzung bestimmter Finanzinstrumente sein, darunter Derivate, die eingesetzt werden können, um Marktpositionen einzugehen oder zu verringern und/oder das Risikomanagement zu erweitern oder zu verringern. Allokationen unterliegen Änderungen.

Preise und Anteilsklassen

Preise und Anteilsklassen

Anlegerklasse Währung NAV NAV-Änderungsbetrag NAV-Veränderung (%) NIV per 52W-Hoch 52W-Tief ISIN
Class S2 EUR 124.65 -1.42 -1.13 16.Apr.2026 128.91 120.79 LU1706559587
Class SI2 EUR 98.87 -1.13 -1.13 16.Apr.2026 100.53 98.57 LU3295832011
Class SI2 Hedged GBP 102.52 -1.12 -1.08 16.Apr.2026 105.04 97.82 LU3074373336
KLASSE X2 EUR 121.17 -1.38 -1.13 16.Apr.2026 125.14 116.69 LU2231577342
KLASSE D2 HEDGED GBP 196.78 -2.22 -1.12 16.Apr.2026 202.88 188.46 LU0802637750
KLASSE D2 EUR 173.21 -1.99 -1.14 16.Apr.2026 179.32 168.23 LU0414666189
KLASSE D2 USD 122.07 -1.40 -1.13 16.Apr.2026 125.89 116.87 LU2213651438
KLASSE E2 EUR 150.72 -1.73 -1.13 16.Apr.2026 156.37 147.45 LU0414665884
KLASSE D2 HEDGED CHF 153.45 -1.79 -1.15 16.Apr.2026 159.57 151.45 LU0748867792
KLASSE A2 EUR 161.73 -1.85 -1.13 16.Apr.2026 167.60 157.64 LU0411704413
KLASSE A4 EUR 161.70 -1.85 -1.13 16.Apr.2026 167.58 157.61 LU0414668557
KLASSE I2 HEDGED GBP 116.52 -1.31 -1.11 16.Apr.2026 120.07 111.30 LU2641749960
KLASSE I2 EUR 179.03 -2.05 -1.13 16.Apr.2026 185.17 173.51 LU0776931064
KLASSE D4 EUR 170.22 -1.95 -1.13 16.Apr.2026 176.21 165.32 LU0827970921

Performance-Szenarien für PRIIPs

Performance-Szenarien für PRIIPs

Die EU-Verordnung über verpackte Anlageprodukte für Kleinanleger und Versicherungsanlageprodukte (PRIIPs) schreibt die Methode zur Berechnung der Ergebnisse von vier hypothetischen Performance-Szenarien, die zeigen, wie sich das Produkt unter bestimmten Bedingungen entwickeln könnte, und deren monatliche Veröffentlichung vor. In den angeführten Zahlen sind sämtliche Kosten des Produkts selbst enthalten, jedoch unter Umständen nicht alle Kosten, die Sie an Ihren Berater oder Ihre Vertriebsstelle zahlen müssen. Unberücksichtigt ist auch Ihre persönliche steuerliche Situation, die sich ebenfalls auf den am Ende erzielten Betrag auswirken kann. Was Sie bei diesem Produkt am Ende herausbekommen, hängt von der künftigen Marktentwicklung ab. Die künftige Marktentwicklung ist ungewiss und lässt sich nicht mit Bestimmtheit vorhersagen. Die dargestellten optimistischen, mittleren und pessimistischen Szenarien, die Referenzindizes/Stellvertreter verwenden können, veranschaulichen die schlechteste, die durchschnittliche und die beste Wertentwicklung des Produkts in den letzten zehn Jahren.
Beispiel für eine Anlage EUR 10’000
Szenarien
Wenn Sie aussteigen nach 1 Jahr
Wenn Sie aussteigen nach 5 Jahren

Mindest.

Es gibt keine garantierte Mindestrendite. Sie könnten Ihre Anlage ganz oder teilweise verlieren.

Stress

Was Sie nach Abzug der Kosten erhalten könnten
Jährliche Durchschnittsrendite
8’820 EUR
-11.8%
7’210 EUR
-6.3%

Ungünstig

Was Sie nach Abzug der Kosten erhalten könnten
Jährliche Durchschnittsrendite
9’400 EUR
-6.0%
9’670 EUR
-0.7%

Mittler

Was Sie nach Abzug der Kosten erhalten könnten
Jährliche Durchschnittsrendite
10’290 EUR
2.9%
11’990 EUR
3.7%

Günstig

Was Sie nach Abzug der Kosten erhalten könnten
Jährliche Durchschnittsrendite
11’270 EUR
12.7%
12’860 EUR
5.2%

Das Stressszenario zeigt, was Sie im Fall extremer Marktbedingungen zurückerhalten könnten.

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