Le portefeuille du futur | BlackRock

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Tendances de portefeuille

La construction de portefeuille a profondément évolué depuis 2020. Êtes-vous à jour ? Conçue par les experts en allocation de BlackRock, notre série "Portefeuille du futur" vous livre des clés pour construire des portefeuilles résilients et tournés vers l’avenir.

Risque de perte en capital. La valeur des investissements et les revenus qui en découlent peuvent baisser comme augmenter et ne sont pas garantis. Les investisseurs peuvent ne pas récupérer le montant initialement investi.

Transformer la construction de portefeuille

La prise de décision assistée par l’IA et la recherche d’alpha sont associées à une expertise de marché visant à maximiser la solidité économique des idées d’investissement.

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Analyses fondées sur les données

Une attribution quantitative détaillée permet d’affiner en continu les portefeuilles et de cibler des sources de rendement distinctes afin de répondre à des objectifs d’investissement spécifiques.

Tests scientifiques

Les techniques d’analyse quantitative des données fournissent des perspectives à grande échelle sur de vastes ensembles de titres, permettant de construire des portefeuilles diversifés.

Construction disciplinée

Les tests scientifiques permettent de valider le potentiel de rendement tout en réduisant les biais comportementaux et les erreurs cognitives.

Amélioration continue

Les positions sont calibrées selon des processus rigoureux de budgétisation du risque et d’optimisation, visant à équilibrer un ensemble complexe d’arbitrages dans la construction de portefeuille.

Accédez à la stratégie Accédez à la stratégie

Analyses fondées sur les données

Une attribution quantitative détaillée permet d’affiner en continu les portefeuilles et de cibler des sources de rendement distinctes afin de répondre à des objectifs d’investissement spécifiques.

Tests scientifiques

Les techniques d’analyse quantitative des données fournissent des perspectives à grande échelle sur de vastes ensembles de titres, permettant de construire des portefeuilles diversifés.

Construction disciplinée

Les tests scientifiques permettent de valider le potentiel de rendement tout en réduisant les biais comportementaux et les erreurs cognitives.

Amélioration continue

Les positions sont calibrées selon des processus rigoureux de budgétisation du risque et d’optimisation, visant à équilibrer un ensemble complexe d’arbitrages dans la construction de portefeuille.

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L'avenir de l'investissement commence ici

Les marchés évoluent rapidement et les investisseurs doivent suivre le rythme. Diversifier ses investissements entre marchés publics et privés peut créer un portefeuille plus équilibré et prêt pour l'avenir. Cette approche peut contribuer à améliorer les rendements, mieux gérer les risques et capter des opportunités structurelles. Cette vidéo décrypte les moteurs de cette transformation — et comment garder une longueur d’avance.

RÉSERVÉ AUX CLIENTS PROFESSIONNELS / INVESTISSEURS QUALIFIÉS / CONTREPARTIES ÉLIGIBLES

Dans le dernier volet de notre série « Le portefeuille du futur », nous explorons pourquoi l'intégration d'allocations sur les marchés privés, en complément des marchés publics, pourrait ouvrir de nouvelles perspectives pour les portefeuilles.

Depuis 2020, les allocations de portefeuille traditionnelles, comme le modèle 60/40 actions-obligations, sont mises à rude épreuve. En cause : des exigences de performance accrues et une incertitude grandissante quant aux corrélations entre actions et obligations. Nous estimons que la construction du « Portefeuille du Futur » nécessite une évolution de l'allocation d'actifs. Il s'agit de regarder au-delà des marchés publics pour exploiter de nouvelles sources de rendement, de revenus et de diversification, souvent accessibles sur les marchés privés.

La clé du succès à long terme et de la création de richesse réside dans une approche de « portefeuille global ». Cette stratégie, axée sur le résultat final, estompe les frontières entre marchés publics et privés grâce à des structures d'investissement innovantes, évolutives, flexibles et réglementées, telles que le Fonds Européen d'Investissement à Long Terme (ELTIF).

Ce document est à caractère promotionnel :

Avertissements sur les risques

Risque de perte en capital. La valeur des investissements et les revenus qu'ils génèrent peuvent aussi bien baisser qu'augmenter et ne sont pas garantis. Les investisseurs peuvent ne pas récupérer le montant initialement investi.

Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des résultats actuels ou futurs et ne devraient pas être le seul facteur à prendre en considération lors de la sélection d'un produit ou d'une stratégie.

Les variations des taux de change entre les devises peuvent entraîner une diminution ou une augmentation de la valeur des investissements. Les fluctuations peuvent être particulièrement marquées dans le cas d'un fonds à volatilité plus élevée et la valeur d'un investissement peut chuter soudainement et substantiellement. Les niveaux et bases d'imposition peuvent changer périodiquement et dépendent des circonstances individuelles personnelles.

Informations importantes

Ce document est destiné uniquement aux Clients Professionnels (tels que définis par l'Autorité de Conduite Financière ou les règles MiFID) et ne doit pas être utilisé par d'autres personnes.

Ce document est à caractère promotionnel.

Au Royaume-Uni et dans les pays hors Espace Économique Européen (EEE) : ce document est émis par BlackRock Investment Management (UK) Limited, autorisée et réglementée par l'Autorité de Conduite Financière. Siège social : 12 Throgmorton Avenue, Londres, EC2N 2DL. Tél : + 44 (0)20 7743 3000. Enregistrée en Angleterre et au Pays de Galles sous le n° 02020394. Pour votre protection, les appels téléphoniques sont généralement enregistrés. Veuillez vous référer au site de l'Autorité de Conduite Financière pour une liste des activités autorisées menées par BlackRock.

Dans l'Espace Économique Européen (EEE) : ce document est émis par BlackRock (Netherlands) B.V., autorisée et réglementée par l'Autorité Néerlandaise des Marchés Financiers. Siège social Amstelplein 1, 1096 HA, Amsterdam, Tél : 020 – 549 5200, Tél : 31-20-549-5200. Registre du Commerce n° 17068311. Pour votre protection, les appels téléphoniques sont généralement enregistrés.

En Italie : Pour des informations sur les droits des investisseurs et sur la manière de déposer des réclamations, veuillez consulter https://www.blackrock.com/corporate/compliance/investor-right disponible en italien.

Pour les investisseurs à Bahreïn

Les informations contenues dans ce document sont destinées strictement aux institutions sophistiquées.

Les informations contenues dans ce document ne constituent pas et ne doivent pas être interprétées comme une offre, une invitation ou une proposition de faire une offre, une recommandation de demander ou un avis ou des conseils sur un produit financier, un service et/ou une stratégie. Bien que le plus grand soin ait été pris pour s'assurer que les informations contenues dans ce document sont exactes, aucune responsabilité ne peut être acceptée pour des erreurs, des fautes ou des omissions ou pour toute action entreprise en se fiant à ces informations. Vous ne pouvez reproduire, diffuser et utiliser ce document (ou toute partie de celui-ci) qu'avec le consentement de BlackRock.

Les informations contenues dans ce document sont fournies à titre informatif uniquement. Elles ne sont pas destinées et ne doivent pas être distribuées aux membres du public, ni être utilisées par ces derniers.

Les informations contenues dans ce document peuvent contenir des déclarations qui ne sont pas purement historiques par nature mais sont des 'déclarations prospectives'. Celles-ci comprennent, entre autres, des projections, des prévisions ou des estimations de revenus. Ces déclarations prospectives sont basées sur certaines hypothèses, dont certaines sont décrites dans d'autres documents ou supports pertinents. Si vous ne comprenez pas le contenu de ce document, vous devriez consulter un conseiller financier autorisé.

Pour les investisseurs au Koweït

Les informations contenues dans ce document sont destinées strictement aux institutions sophistiquées qui sont des « Clients Professionnels » tels que définis par la Loi sur les Marchés de Capitaux du Koweït et ses Règlements d'application.

Les informations contenues dans ce document ne constituent pas et ne doivent pas être interprétées comme une offre, une invitation ou une proposition de faire une offre, une recommandation de demander ou un avis ou des conseils sur un produit financier, un service et/ou une stratégie. Bien que le plus grand soin ait été pris pour s'assurer que les informations contenues dans ce document sont exactes, aucune responsabilité ne peut être acceptée pour des erreurs, des fautes ou des omissions ou pour toute action entreprise en se fiant à ces informations. Vous ne pouvez reproduire, diffuser et utiliser ce document (ou toute partie de celui-ci) qu'avec le consentement de BlackRock.

Les informations contenues dans ce document sont fournies à titre informatif uniquement. Elles ne sont pas destinées et ne doivent pas être distribuées aux membres du public, ni être utilisées par ces derniers.

Les informations contenues dans ce document peuvent contenir des déclarations qui ne sont pas purement historiques par nature mais sont des 'déclarations prospectives'. Celles-ci comprennent, entre autres, des projections, des prévisions ou des estimations de revenus. Ces déclarations prospectives sont basées sur certaines hypothèses, dont certaines sont décrites dans d'autres documents ou supports pertinents. Si vous ne comprenez pas le contenu de ce document, vous devriez consulter un conseiller financier autorisé.

Pour les investisseurs à Oman

Les informations contenues dans ce document sont destinées strictement aux institutions sophistiquées.

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Pour les investisseurs au Qatar

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Les informations contenues dans ce document peuvent contenir des déclarations qui ne sont pas purement historiques par nature mais sont des 'déclarations prospectives'. Celles-ci comprennent, entre autres, des projections, des prévisions ou des estimations de revenus. Ces déclarations prospectives sont basées sur certaines hypothèses, dont certaines sont décrites dans d'autres documents ou supports pertinents. Si vous ne comprenez pas le contenu de ce document, vous devriez consulter un conseiller financier autorisé.

Pour les investisseurs en Afrique du Sud

Veuillez noter que BlackRock Investment Management (UK) Limited est un prestataire de services financiers autorisé auprès de l'Autorité de Conduite des Services Financiers d'Afrique du Sud, FSP n° 43288.

Pour les investisseurs en Suisse

Ce document sera exclusivement mis à disposition et adressé aux investisseurs qualifiés tels que définis à l'article 10 (3) de la LPCC du 23 juin 2006, telle que modifiée, à l'exclusion des investisseurs qualifiés avec un opting-out conformément à l'art. 5 (1) de la Loi fédérale suisse sur les services financiers ('LSFin').

Pour des informations sur l'art. 8 / 9 de la Loi sur les services financiers (LSFin) et sur votre segmentation client selon l'art. 4 LSFin, veuillez consulter le site suivant : www.blackrock.com/finsa.

Les recherches présentées dans ce document ont été commandées et peuvent avoir été utilisées par BlackRock pour ses propres besoins. Les résultats de ces recherches ne sont mis à disposition qu'accessoirement. Les opinions exprimées ne constituent pas un conseil en investissement ou tout autre type de conseil et sont susceptibles de changer. Elles ne reflètent pas nécessairement les vues d'une société du Groupe BlackRock ou d'une partie de celui-ci et aucune assurance n'est donnée quant à leur exactitude.

Ce document est fourni à titre d'information uniquement et ne constitue pas une offre ou une invitation à quiconque d'investir dans des fonds BlackRock et n'a pas été préparé en relation avec une telle offre.

© 2025 BlackRock, Inc. Tous droits réservés. BLACKROCK, BLACKROCK SOLUTIONS et iSHARES sont des marques déposées de BlackRock, Inc. ou de ses filiales. Toutes les autres marques appartiennent à leurs propriétaires respectifs.

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Depuis 2020, les allocations de portefeuille traditionnelles, comme le modèle 60/40 actions-obligations, sont mises à rude épreuve. En cause : des exigences de performance accrues et une incertitude grandissante quant aux corrélations entre actions et obligations. Nous estimons que la construction du « Portefeuille du Futur » nécessite une évolution de l'allocation d'actifs. Il s'agit de regarder au-delà des marchés publics pour exploiter de nouvelles sources de rendement, de revenus et de diversification, souvent accessibles sur les marchés privés.

La clé du succès à long terme et de la création de richesse réside dans une approche de « portefeuille global ». Cette stratégie, axée sur le résultat final, estompe les frontières entre marchés publics et privés grâce à des structures d'investissement innovantes, évolutives, flexibles et réglementées, telles que le Fonds Européen d'Investissement à Long Terme (ELTIF).

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Avertissements sur les risques

Risque de perte en capital. La valeur des investissements et les revenus qu'ils génèrent peuvent aussi bien baisser qu'augmenter et ne sont pas garantis. Les investisseurs peuvent ne pas récupérer le montant initialement investi.

Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des résultats actuels ou futurs et ne devraient pas être le seul facteur à prendre en considération lors de la sélection d'un produit ou d'une stratégie.

Les variations des taux de change entre les devises peuvent entraîner une diminution ou une augmentation de la valeur des investissements. Les fluctuations peuvent être particulièrement marquées dans le cas d'un fonds à volatilité plus élevée et la valeur d'un investissement peut chuter soudainement et substantiellement. Les niveaux et bases d'imposition peuvent changer périodiquement et dépendent des circonstances individuelles personnelles.

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