Objectif d'investissement

Le Fonds vise un rendement total sur votre investissement, en combinant croissance du capital et revenu des actifs du Fonds, de manière cohérente avec les principes de l’investissement centré sur les critères « ESG ».

Le Fonds adopte une approche flexible en matière d’allocation d’actifs et cherchera à obtenir une exposition à travers différentes catégories d’actifs. Afin d’atteindre son objectif, le Fonds investira à l’échelle mondiale dans des titres de participation (par ex. des actions), des titres liés à des actions, des titres à revenu fixe (RF) (par ex. des obligations), des titres liés à des titres RF, des instruments du marché monétaire (IMM) (par ex. des instruments de dette à échéance à courte), des titres adossés à des créances (ABS) et des titres adossés à des créances hypothécaires (MBS) (c’est-à-dire des titres financiers adossés à des flux de trésorerie de la dette), des dépôts, des liquidités et d’autres fonds (notamment les fonds négociés en bourse). Les titres RF et les IMM peuvent être émis par des États, des organismes d’État, des sociétés et des entités supranationales (par ex. la Banque internationale pour la reconstruction et le développement) et peuvent comprendre des investissements qui ont une qualité de crédit relativement faible ou qui ne sont pas notés. Le Fonds peut prendre des expositions longues, longues synthétiques et courtes synthétiques. Le Fonds peut être exposé à la fois aux marchés développés et aux marchés émergents, mais en limitant à 20 % maximum l’investissement de ses actifs dans des titres émis par des émetteurs établis dans des marchés émergents.

Afin de déterminer les expositions longues et courtes, le gestionnaire d’investissement (GI) utilisera des modèles quantitatifs (c’est-à-dire mathématiques ou statistiques) pour noter et classer globalement les titres selon trois catégories : les informations fondamentales sur l’émetteur d’un titre (par ex. les rapports financiers), le sentiment du marché vis-à-vis du titre et la comparaison de son prix de marché avec sa valeur intrinsèque. Les titres les moins bien notés sont ensuite analysés par le GI pour être exclus du portefeuille du Fonds.