Obligations

BSF Emerging Markets Flexi Dynamic Bond Fund

Aperçu

INFORMATION IMPORTANTE : Risque de perte en capital. La valeur des investissements et les revenus qui en découlent peuvent baisser comme augmenter et ne sont pas garantis. Les investisseurs peuvent ne pas récupérer le montant initialement investi.

Toutes les catégories d’actions avec couverture de change de ce fonds utilisent des instruments dérivés pour couvrir le risque de change. Le recours aux instruments dérivés pour une catégorie d’actions pourrait engendrer un risque de contagion (effet « spill-over ») pour les autres catégories d’actions du fonds. La société de gestion du fonds veillera à ce que des procédures appropriées soient en place afin de réduire le plus possible le risque de contagion aux autres catégories d’actions. Le menu déroulant situé juste sous le nom du fonds vous permet d’afficher la liste de toutes les catégories d’actions du fonds. Les catégories d’actions avec couverture de change sont indiquées par le terme « Hedged » dans leur nom.  Une liste complète de toutes les catégories d'actions avec couverture de change est également disponible sur demande auprès de la société de gestion du fonds.

Dans la mesure où le Fonds prête des titres pour réduire les coûts, le Fonds percevra 62,5 % du revenu associé produit et les 37,5 % restants seront perçus par BlackRock en sa qualité d'agent de prêt de titres. Etant donné que le partage du revenu de prêts de titres n'augmente pas les coûts d'exploitation du Fonds, celui-ci n'est pas inclus dans les frais courants.

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Performances

Performances

Graphique

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Ce graphique montre la performance du fonds en pourcentage de perte ou de gain par an au cours des 7 dernières années.

  2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024
Rendement total (%) CHF -14,3 2,9 13,3 -12,7 -9,1 10,5 -1,5
Indice de référence comparateur 1 (%) USD 2,1 2,6 1,1 0,2 1,7 5,2 5,4
Indice de référence comparateur 2 (%) USD -5,2 14,3 4,0 -5,3 -14,8 11,9 2,0
La performance indiquée est calculée après déduction des frais courants. Les frais d’entrée/de sortie ne sont pas inclus dans le calcul.
  1a 3a 5a 10a Lancement
4,91 5,24 -1,01 - -0,92
Indice de référence comparateur 1 (%) USD 4,46 5,00 3,28 - 2,64
Indice de référence comparateur 2 (%) USD 13,59 10,12 1,80 - -
  YTD 1m 3m 6m 1a 3a 5a 10a Lancement
6,14 0,64 2,34 5,45 4,91 16,57 -4,94 - -7,75
Indice de référence comparateur 1 (%) USD 4,05 0,33 1,06 2,18 4,46 15,76 17,52 - 25,56
Indice de référence comparateur 2 (%) USD 15,51 0,88 3,81 8,80 13,59 33,53 9,31 - -
  Du
30/sept./2020
Au
30/sept./2021
Du
30/sept./2021
Au
30/sept./2022
Du
30/sept./2022
Au
30/sept./2023
Du
30/sept./2023
Au
30/sept./2024
Du
30/sept./2024
Au
30/sept./2025
Rendement total (%) CHF

au 30/sept./2025

0,80 -17,90 3,33 13,63 0,20
Indice de référence comparateur 1 (%) USD

au 30/sept./2025

0,21 0,77 4,76 5,54 4,57
Indice de référence comparateur 2 (%) USD

au 30/sept./2025

3,52 -22,45 11,58 16,00 7,98

Les chiffres indiqués se rapportent aux performances passées. Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des performances futures. Les marchés pourraient évoluer très différemment. Ceci peut vous aider à évaluer la façon dont le fonds a été géré dans le passé

La performance est indiquée sur la base de la Valeur nette d’inventaire (VNI), avec le revenu brut réinvesti le cas échéant. Le rendement de votre investissement peut augmenter ou diminuer en raison des fluctuations des devises si votre investissement est effectué dans une devise autre que celle utilisée dans le calcul des performances passées. Source : Blackrock

Points clés

Points clés

Net Assets of Fund
au 04/déc./2025
USD 1 195 560 788
Date de lancement du Fonds
12/juin/2013
Devise de base
USD
Indice de référence comparateur 1
3 Month SOFR Compounded in Arrears
Classification SFDR
Autre
Frais courants
1,01%
ISIN
LU1567862849
Investissement initial minimum
USD 5 000,00
Utilisation des revenus
Capitalisation
Structure juridique
UCITS
Catégorie Morningstar
Global Emerging Markets Bond - CHF Hedged
Liquidité du fonds
Quotidienne, sur la base d'un prix à terme
SEDOL
BYWC885
Date de lancement de la Part
08/mars/2017
Devise de la part
CHF
Classe d’actif
Obligations
Indice de référence comparateur 2
JP Morgan EMBI Global Diversified Index (50%) and JP Morgan GBI-EM Global Diversified Index (50%)
Droits d'entrée
5,00%
Frais de gestion
0,75%
Commission de performance de l'indice de référence
0,00%
Investissement ultérieur minimum
USD 1 000,00
Domicile
Luxembourg
Société de gestion
BlackRock (Luxembourg) S.A.
Réglement livraison
Date de transaction + 3 jours
Symbole Bloomberg
BRED2RF
Régime fiscal PEA
-

Caractéristiques du portefeuille

Caractéristiques du portefeuille

Nombre de positions
au 28/nov./2025
4
Bêta à 3 ans
au 30/nov./2025
4,267
Sensibilité
au 28/nov./2025
5,49
Duration effective
au 28/nov./2025
5,46
Échéance moyenne pondérée la plus défavorable
au 28/nov./2025
6,75
Écart-type (3ans)
au 30/nov./2025
6,04%
Rendement à l'échéance
au 28/nov./2025
7,85
Rendement le plus défavorable
au 28/nov./2025
7,77%
Échéance moyenne pondérée
au 28/nov./2025
6,75

Indicateur de risque

Indicateur de risque

1
2
3
4
5
6
7
Risque faible Risque élevé
Faible rendement Haut rendement

Notes

Notes

Note Morningstar

3 stars
Note globale Morningstar pour BSF Emerging Markets Flexi Dynamic Bond Fund, Class D2 Hedged, au 30/nov./2025 noté par rapport à 166 Global Emerging Markets Bond - CHF Hedged fonds.

Principales positions

Principales positions

au 28/nov./2025
Nom Pondération (%)
BRAZIL FEDERATIVE REPUBLIC OF (GOV 0 04/01/2026 3,12
SOUTH AFRICA (REPUBLIC OF) 8.5 01/31/2037 2,69
COLOMBIA REPUBLIC OF (GOVERNMENT) 7.75 09/18/2030 2,35
POLAND (REPUBLIC OF) 5 01/25/2030 2,31
PERU (REPUBLIC OF) 6.85 08/12/2035 2,25
Nom Pondération (%)
MEXICO (UNITED MEXICAN STATES) (GO 8.5 03/01/2029 2,07
PHILIPPINES (REPUBLIC OF) 6.375 04/28/2035 2,06
THAILAND KINGDOM OF (GOVERNMENT) 2.5 11/17/2029 1,84
MALAYSIA (GOVERNMENT) 3.828 07/05/2034 1,80
MALAYSIA (GOVERNMENT) 3.885 08/15/2029 1,55
Positions susceptibles de modification.

Répartition par exposition

Répartition par exposition

au 28/nov./2025

% par secteur

Type Fonds Indice ref. Net
au 28/nov./2025

% par secteur

Type Fonds Indice ref. Net
au 28/nov./2025

% par secteur

Type Fonds Indice ref. Net
au 28/nov./2025

% par secteur

Type Fonds Indice ref. Net
au 28/nov./2025

% par secteur

Type Fonds Indice ref. Net
Des pondérations négatives peuvent être le résultat de circonstances spécifiques (par exemple de différences de timing entre les dates de transaction et de règlement de titres achetés par les Fonds) et/ou de l'utilisation de certains instruments financiers, comme les produits dérivés, qui peuvent être utilisés pour acquérir ou réduire une exposition au marché et/ou à des fins de gestion des risques. Allocations susceptibles de modification.

Parts disponibles

Parts disponibles

Investor Class Devise VL Variation du montant de la VL Variation de la VL en % NAV As Of Plus haut sur 52 semaines Plus bas sur 52 semaines ISIN
PART D2 COUVERTE CHF 92,71 0,04 0,04 04/déc./2025 92,71 85,00 LU1567862849
PART X2 USD 167,07 0,15 0,09 04/déc./2025 167,07 147,55 LU0946833604
Class I5 EUR 79,87 0,00 0,00 04/déc./2025 88,45 75,83 LU1722863567
PART D5 USD 84,92 0,07 0,08 04/déc./2025 84,92 78,04 LU1308276671
Class X5 EUR 80,94 0,00 0,00 04/déc./2025 89,40 76,59 LU1648246756
PART A4 COUVERTE GBP 76,96 0,06 0,08 04/déc./2025 77,07 71,42 LU1072457747
PART X2 COUVERTE CAD 119,01 0,09 0,08 04/déc./2025 119,01 106,48 LU1728553345
PART A2 COUVERTE SEK 93,55 0,05 0,05 04/déc./2025 93,55 84,99 LU1715606080
PART I3 USD 71,94 0,06 0,08 04/déc./2025 71,94 66,75 LU1572169453
PART X2 COUVERTE AUD 133,88 0,12 0,09 04/déc./2025 133,88 118,78 LU1435395550
PART D5 EUR 83,39 0,00 0,00 04/déc./2025 92,18 79,03 LU1800013283
PART E2 COUVERTE EUR 102,43 0,06 0,06 04/déc./2025 102,43 93,32 LU0949128143
PART E2 USD 125,44 0,11 0,09 04/déc./2025 125,44 112,38 LU0949128499
PART D2 USD 147,02 0,13 0,09 04/déc./2025 147,02 130,64 LU0949128572
PART I2 USD 147,06 0,12 0,08 04/déc./2025 147,06 130,52 LU1118028742
PART D5 COUVERTE EUR 70,85 0,05 0,07 04/déc./2025 71,03 66,15 LU1814255391
PART D4 COUVERTE GBP 76,73 0,06 0,08 04/déc./2025 76,91 70,85 LU1093538335
PART I4 COUVERTE EUR 71,59 0,04 0,06 04/déc./2025 73,01 66,77 LU1418627409
PART A2 COUVERTE CHF 87,30 0,04 0,05 04/déc./2025 87,30 80,41 LU1567863144
PART A2 COUVERTE EUR 107,37 0,07 0,07 04/déc./2025 107,37 97,52 LU1072451542
PART D2 COUVERTE EUR 119,08 0,08 0,07 04/déc./2025 119,08 107,63 LU0949128226
PART I2 COUVERTE EUR 105,53 0,07 0,07 04/déc./2025 105,53 95,19 LU1648247721
PART A2 USD 133,39 0,11 0,08 04/déc./2025 133,39 119,12 LU0940382277
PART D4 GBP 85,66 -0,30 -0,35 04/déc./2025 92,64 78,12 LU0997362164
Class I5 Hedged EUR 65,94 0,04 0,06 04/déc./2025 66,09 61,54 LU1781817264

Gérants

Gérants

Nigel Ng Yan Luk
Nigel Ng Yan Luk
Laurent Develay
Laurent Develay
Michal Wozniak
Michal Wozniak
Ana-Sofia Monck
Ana-Sofia Monck

Scénarios de performance PRIIP

Scénarios de performance PRIIP

Le Règlement de l'UE sur les produits d’investissement packagés de détail et fondés sur l’assurance (PRIIP) prescrit la méthodologie de calcul, et la publication des résultats, de quatre scénarios de performance hypothétiques concernant la façon dont le produit peut se comporter dans certaines conditions, et prévoit que ces résultats soient publiés sur une base mensuelle. Les chiffres indiqués comprennent tous les coûts du produit lui-même, mais pas nécessairement tous les frais dus à votre conseiller ou distributeur. Ces chiffres ne tiennent pas compte de votre situation fiscale personnelle, qui peut également influer sur les montants que vous recevrez. Ce que vous obtiendrez de ce produit dépend des performances futures des marchés. L’évolution future du marché est aléatoire et ne peut être prédite avec précision. Les scénarios défavorable, intermédiaire et favorable présentés sont des illustrations utilisant les pires, moyennes et meilleures performances du produit, qui peuvent inclure des données d’indice(s) de référence/d’indicateur de proximité, au cours des dix dernières années.
Exemple d’investissement CHF 10 000
Scénarios
Si vous sortez après 1 an
Si vous sortez après 3 ans

Minimal

Il n’y a pas de rendement minimum garanti. Vous pourriez perdre tout ou partie de votre investissement.

Tension

Ce que vous pourriez obtenir après déduction des coûts
Rendement annuel moyen
7 800 CHF
-22,0%
7 460 CHF
-9,3%

Défavorable

Ce que vous pourriez obtenir après déduction des coûts
Rendement annuel moyen
7 800 CHF
-22,0%
8 090 CHF
-6,8%

Intermédiaire

Ce que vous pourriez obtenir après déduction des coûts
Rendement annuel moyen
9 610 CHF
-3,9%
9 020 CHF
-3,4%

Favorable

Ce que vous pourriez obtenir après déduction des coûts
Rendement annuel moyen
11 210 CHF
12,1%
11 300 CHF
4,1%

Le scénario de tension montre ce que vous pourriez obtenir dans des situations de marché extrêmes.

Documentation

Documentation