Multi-Asset

BGF Global Allocation Fund

Overview

INFORMAZIONI IMPORTANTI: Capitale a Rischio. Il valore degli investimenti e il reddito che ne deriva possono crescere così come diminuire, e non sono garantiti. Gli investitori potrebbero non rientrare in possesso dell'importo inizialmente investito.

Informazioni Importanti: L'investimento in un Fondo comporta rischi. Il valore dell'investimento e il reddito da esso derivante possono variare e l'importo inizialmente investito non è garantito. Gli investimenti nei mercati emergenti possono comportare rischi più alti. Gli investimenti in strumenti derivati comportano rischi specifici. Per maggiori informazioni sui rischi si consiglia di prendere visione del prospetto e del PRIIP KID.

Tutte le classi di azioni con copertura valutaria di questo fondo usano derivati ai fini di copertura del rischio valutario. L'uso di derivati per una classe di azioni potrebbe porre un potenziale rischio di contagio (chiamato anche spill-over) ad altre classi di azioni nel comparto. La società di gestione del fondo assicurerà la messa in atto di procedimenti appropriati per ridurre al minimo il rischio di contagio ad altre classi di azioni. Nella casella a tendina sotto il nome del fondo è visibile un elenco di tutte le classi di azioni del fondo, dove le classi di azioni nel cui nome si trova "Hedged" sono classi di azioni con copertura valutaria. Inoltre si può chiedere alla società di gestione del fondo un elenco completo di tutte le classi di azioni con copertura valutaria.

Quando il Fondo effettua operazioni di prestito titoli per ridurre i costi, questi riceverà il 62,5% dei rispettivi proventi realizzati mentre il restante 37,5% andrà a favore di BlackRock in qualità di agente per il prestito dei titoli. Non aumentando i costi di gestione del Fondo, la ripartizione dei proventi realizzati dall’attività di prestito titoli è stata esclusa dalle spese correnti.

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Performance

Performance

Tabella

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Questo grafico mostra la performance del fondo come perdita o guadagno percentuale annuo negli ultimi 10 anni.

  2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024
Rendimento totale (%) EUR 8,4 6,0 -1,3 -4,9 18,4 9,0 14,4 -11,7 8,1 15,5
Indice di riferimento vincolante 1 (%) EUR 10,5 9,2 1,6 0,1 21,0 4,0 18,5 -10,1 11,8 16,4
Indice di riferimento comparatore 2 (%) EUR 7,2 9,0 6,4 -6,5 26,8 4,5 27,7 -14,1 17,3 23,4
Indice di riferimento comparatore 3 (%) EUR 7,4 4,6 -5,6 4,2 7,8 1,0 0,1 -12,9 1,6 3,6
La performance illustrata è al netto delle spese correnti. Il calcolo non include le spese di sottoscrizione/rimborso.
  1 anno 3 anni 5 anni 10 anni Lancio
2,63 7,17 5,60 4,85 5,38
Indice di riferimento vincolante 1 (%) EUR 3,95 8,48 7,80 6,88 -
Indice di riferimento comparatore 2 (%) EUR 6,31 12,74 11,69 8,82 -
Indice di riferimento comparatore 3 (%) EUR -4,49 -0,94 -2,71 -0,33 -
  YTD 1 mese 3 mesi 6 mesi 1 anno 3 anni 5 anni 10 anni Lancio
3,12 -0,66 4,91 7,63 2,63 23,08 31,35 60,54 240,84
Indice di riferimento vincolante 1 (%) EUR 4,13 -0,17 4,85 7,60 3,95 27,66 45,57 94,56 -
Indice di riferimento comparatore 2 (%) EUR 7,00 -0,48 6,65 12,06 6,31 43,30 73,81 132,86 -
Indice di riferimento comparatore 3 (%) EUR -4,16 -0,30 1,45 -0,22 -4,49 -2,80 -12,82 -3,24 -
  Da
30/09/2020
A
30/09/2021
Da
30/09/2021
A
30/09/2022
Da
30/09/2022
A
30/09/2023
Da
30/09/2023
A
30/09/2024
Da
30/09/2024
A
30/09/2025
Rendimento totale (%) EUR

al 30/09/2025

16,61 -4,67 0,02 13,81 5,81
Indice di riferimento vincolante 1 (%) EUR

al 30/09/2025

17,10 -3,67 5,43 16,57 5,94
Indice di riferimento comparatore 2 (%) EUR

al 30/09/2025

28,41 -7,03 10,97 23,21 10,23
Indice di riferimento comparatore 3 (%) EUR

al 30/09/2025

-2,19 -7,89 -6,51 5,32 -3,51

Le cifre riportate si riferiscono alla performance passata. La performance passata non è un indicatore affidabile della performance futura. I mercati potrebbero seguire un andamento molto diverso in futuro. Possono essere utili a valutare il modo in cui è stato gestito il fondo in passato

La performance è mostrata in base al Valore patrimoniale netto (NAV), con il reddito lordo reinvestito, ove applicabile. Il rendimento dell'investimento può aumentare o diminuire per effetto delle fluttuazioni valutarie se l'investimento viene effettuato in una valuta diversa da quella utilizzata nel calcolo della performance passata. Fonte: Blackrock

Scheda

Scheda

Net Assets of Fund
al 04/12/2025
USD 17.333.122.333,21
Data di lancio comparto
03/01/1997
Valuta di base
USD
Indice di riferimento vincolante 1
S&P 500 (36%); FTSE World (ex-US) (24%); 5 Yr US Treasury Note (24%) and FTSE Non-USD World Government Bond Index (16%)
Indice di riferimento comparatore 3
FTSE World Government Bond Index
Commissione di sottoscrizione
3,00%
Commissione di gestione
1,50%
Commissioni di performance
0,00%
Investimento minimo successivo
USD 10.000,00
Domicilio
Lussemburgo
Società di gestione
BlackRock (Luxembourg) S.A.
Regolamento
Data negoziazione + 3 giorni
Ticker Bloomberg
MGLOEEE
Data di lancio Classe di Azioni
01/07/2002
Valuta della serie
EUR
Classe di attivo
Multi-Asset
Indice di riferimento comparatore 2
FTSE World Index
Classificazione SFDR
Altro
Spese correnti
2,28%
ISIN
LU0171283533
Investimento minimo iniziale
USD 5.000,00
Accumulazione/ Distribuzione provento
Ad Accumulazione
Struttuta legale
UCITS
Categoria Morningstar
USD Moderate Allocation
Frequenza negoziazione
Giornaliera
SEDOL
B4491Y1

Caratteristiche del Portafoglio

Caratteristiche del Portafoglio

Numero di partecipazioni
al 31/10/2025
1.489
Rapporto prezzo/utili (EF1)
al 31/10/2025
22,25
Duration effettiva
al 31/10/2025
2,26 Jahre
Duration effettiva degli strumenti a reddito fisso e della liquidità
al 31/10/2025
5,82
Beta 3 anni
al 30/11/2025
1,06
Capitalizzazione di mercato (milioni)
al 31/10/2025
USD 991.152 M
Duration effettiva degli strumenti a reddito fisso
al 31/10/2025
8,40

Indicatore del livello di rischio

Indicatore del livello di rischio

1
2
3
4
5
6
7
Rischio basso Rischio elevato
Rendimento basso Alto rendimento

Rating

Rating

Rating Morningstar

4 rating
Rating complessivo Morningstar per BGF Global Allocation Fund, Class E2, sulla base di 31/03/2012 rating su 229 USD Moderate Allocation fondi.

Gestori

Gestori

Rick Rieder
Rick Rieder
Russ Koesterich
Russ Koesterich

Posizioni comparto

Posizioni comparto

al 31/10/2025
Nome Ponderazione (%)
NVIDIA CORP 2,93
MICROSOFT CORP 2,70
APPLE INC 2,53
ALPHABET INC CLASS C 2,25
AMAZON COM INC 2,00
Nome Ponderazione (%)
BROADCOM INC 1,33
META PLATFORMS INC CLASS A 1,10
TAIWAN SEMICONDUCTOR MANUFACTURING 1,07
ELI LILLY 0,91
TESLA INC 0,85
al 31/10/2025
Nome Ponderazione (%)
GERMANY (FEDERAL REPUBLIC OF) 2.3 02/15/2033 1,79
UK CONV GILT 1.25 07/22/2027 1,18
TREASURY NOTE 4.125 07/31/2028 1,14
AUSTRALIA (COMMONWEALTH OF) 1 11/21/2031 1,06
GERMANY (FEDERAL REPUBLIC OF) 1.7 08/15/2032 1,02
Nome Ponderazione (%)
MEXICO (UNITED MEXICAN STATES) (GO 5.75 03/05/2026 0,82
TREASURY NOTE 4.375 08/31/2028 0,68
UMBS 30YR TBA(REG A) 0,63
IRELAND (GOVERNMENT) 2.6 10/18/2034 0,58
TREASURY NOTE 4.875 10/31/2028 0,56
Posizioni soggette a modifiche

Ripartizioni per esposizione

Ripartizioni per esposizione

al 31/10/2025

% del valore di mercato

Categorie Fondo Benchmark Totale
Allocazioni soggette a variazioni.
al 31/10/2025

% del valore di mercato

Categorie Fondo Benchmark Totale
al 31/10/2025

% del valore di mercato

Categorie Fondo Benchmark Totale
al 31/10/2025

% del valore di mercato

Categorie Fondo Benchmark Totale
al 31/10/2025

% del valore di mercato

Categorie Fondo Benchmark Totale
Determinate circostanze (incluse differenze temporali fra le date di negoziazione e regolamento dei titoli acquistati dal fondo) possono comportare ponderazioni negative e/o il ricorso a taluni strumenti finanziari, inclusi i derivati, che possono essere usati per accrescere o ridurre l’esposizione di mercato e/o la gestione del rischio. Le allocazioni sono soggette a modifiche.

Quotazioni e classi

Quotazioni e classi

Classe di investimento Valuta NAV Variazione del NAV Variazione percentuale del NAV NAV As Of Max. 52 sett. Min. 52 sett. ISIN
Classe E2 EUR 70,14 0,15 0,21 04/12/2025 70,86 59,69 LU0171283533
Class AI2 Hedged EUR 14,09 0,04 0,28 04/12/2025 14,17 11,47 LU1960222286
Classe C2 EUR 56,11 0,12 0,21 04/12/2025 56,78 47,98 LU0331284793
Classe C2 USD 65,48 0,20 0,31 04/12/2025 65,80 52,75 LU0147395726
C2 con copertura EUR 36,02 0,11 0,31 04/12/2025 36,27 29,56 LU0212926058
Class AI2 EUR 15,74 0,03 0,19 04/12/2025 15,90 13,35 LU1960222104
Classe E2 USD 81,86 0,25 0,31 04/12/2025 82,20 65,62 LU0147396450
E2 con copertura EUR 46,89 0,13 0,28 04/12/2025 47,19 38,29 LU0212926132

Scenari di performance dei PRIIP

Scenari di performance dei PRIIP

Il Regolamento UE sui prodotti d'investimento al dettaglio e assicurativi preassemblati (PRIIP) prescrive il metodo di calcolo e la pubblicazione dei risultati di quattro scenari di performance ipotetici relativi all'andamento del prodotto in determinate condizioni e la relativa pubblicazione su base mensile. Le cifre riportate comprendono tutti i costi del prodotto in quanto tale, ma possono non comprendere tutti i costi da voi pagati al consulente o al distributore. Le cifre non tengono conto della vostra situazione fiscale personale, che può incidere anch'essa sull'importo del rimborso. Il possibile rimborso dipenderà dall'andamento futuro dei mercati, che è incerto e non può essere previsto con esattezza. Gli scenari sfavorevoli, moderati e favorevoli mostrati sono esempi basati sulle performance peggiori, medie e migliori del prodotto, che possono includere variabili di indici di riferimento/proxy degli ultimi dieci anni.
Esempio di investimento EUR 10.000
Scenari
In caso di uscita dopo 1 anno
In caso di uscita dopo 5 anni

Minimo

Non è previsto un rendimento minimo garantito. Potreste perdere il vostro intero investimento o parte di esso.

Stress

Possibile rimborso al netto dei costi
Rendimento medio per ciascun anno
6.960 EUR
-30,4%
6.080 EUR
-9,5%

Sfavorevole

Possibile rimborso al netto dei costi
Rendimento medio per ciascun anno
8.570 EUR
-14,3%
9.950 EUR
-0,1%

Moderato

Possibile rimborso al netto dei costi
Rendimento medio per ciascun anno
10.210 EUR
2,1%
13.030 EUR
5,4%

Favorevole

Possibile rimborso al netto dei costi
Rendimento medio per ciascun anno
12.500 EUR
25,0%
14.100 EUR
7,1%

Lo scenario di stress indica quale potrebbe essere l'importo rimborsato in circostanze di mercato estreme.

Integrazione ESG

Integrazione ESG

BlackRock considera molti rischi di investimento nei suoi processi. Al fine di ottenere i migliori rendimenti corretti per il rischio per i nostri clienti, gestiamo i rischi e le opportunità rilevanti, ossia quelli che potrebbero avere effetti sui portafogli, tra cui i dati o le informazioni su fattori Ambientali, Sociali e/o di Governance (ESG) finanziariamente rilevanti, ove disponibili. Si rimanda alla nostra Dichiarazione aziendale in materia di integrazione ESG per maggiori informazioni su questo approccio e alla documentazione del fondo sulla considerazione di questi rischi rilevanti da parte del prodotto, ove applicabile.

Letteratura

Letteratura