Multi-ativos

BGF Global Allocation Fund

Resumo

Informação Importante: Capital em Risco. O valor investido e seus rendimentos podem sofrer reduções ou aumentos e não são garantidos. Investidores podem não reaver o montante originalmente investido.

Todas as categorias de acções com cobertura cambial utilizam derivados para a cobertura do risco cambial. A utilização de derivados para uma categoria de acções pode implicar o risco de contágio (também designado por “spill-over”) a outras categorias de acções do fundo. A sociedade gestora do fundo envidará os esforços necessários para garantir a aplicação de procedimentos adequados quem minimizem o risco de contágio a outra categoria de acções. Através da caixa de lista pendente imediatamente abaixo do nome do fundo, pode ver uma lista de todas as categorias de acções do fundo – as categorias de acções com cobertura cambial estão assinaladas com a expressão “Hedged” no nome da categoria de acções. Além disso, está disponível, mediante pedido dirigido à sociedade gestora do fundo, uma lista completa de todas as categorias de acções com cobertura cambial.

Na medida em que o Fundo efetua empréstimos de valores mobiliários para reduzir os custos, o Fundo receberá 62,5% das receitas associadas geradas e os restantes 37,5% serão recebidos pela BlackRock enquanto agente de empréstimos de valores mobiliários. Uma vez que a partilha de receitas de empréstimos de valores mobiliários não aumenta os custos de gestão do Fundo, esta foi excluída dos custos correntes.

Loading

Rentabilidade

Rentabilidade

Crescimento hipotético de 10.000

Ver gráfico completo

Este gráfico mostra o desempenho do fundo como a percentagem de perda ou ganho por ano nos últimos 10 anos.

  2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024
Retorno total (%) PLN -1,7 3,1 12,0 -10,3 15,0 17,7 5,4 -15,0 12,7 8,6
Índice de Referência Restritivo 1 (%) USD -0,8 6,1 15,7 -4,7 18,8 13,3 10,1 -15,6 15,7 9,1
Índice de Referência Comparador 2 (%) USD -1,4 8,6 24,1 -8,8 27,7 16,3 21,0 -17,5 24,2 18,0
Índice de Referência Comparador 3 (%) USD -3,6 1,6 7,5 -0,8 5,9 10,1 -7,0 -18,3 5,2 -2,9
Resultados depois de deduzidos os encargos correntes. Quaisquer encargos de subscrição/resgate são excluídos do cálculo.
  1a 3a 5a 10a Início
12,98 11,86 5,45 5,77 5,97
Índice de Referência Restritivo 1 (%) USD 14,22 12,89 7,15 7,90 7,55
Índice de Referência Comparador 2 (%) USD 19,01 19,72 13,29 12,34 -
Índice de Referência Comparador 3 (%) USD 4,95 3,09 -3,29 0,62 -
  YTD 1m 3m 6m 1a 3a 5a 10a Início
15,30 -0,24 4,16 10,22 12,98 39,95 30,39 75,26 143,14
Índice de Referência Restritivo 1 (%) USD 16,70 0,37 3,96 10,00 14,22 43,89 41,24 113,80 204,84
Índice de Referência Comparador 2 (%) USD 22,01 0,19 6,15 15,45 19,01 71,58 86,64 220,04 -
Índice de Referência Comparador 3 (%) USD 7,41 0,25 0,59 2,00 4,95 9,56 -15,42 6,33 -
  De
30 set. 2020
a
30 set. 2021
De
30 set. 2021
a
30 set. 2022
De
30 set. 2022
a
30 set. 2023
De
30 set. 2023
a
30 set. 2024
De
30 set. 2024
a
30 set. 2025
Retorno total (%) PLN

a 30 set. 2025

14,82 -18,57 10,28 19,86 11,62
Índice de Referência Restritivo 1 (%) USD

a 30 set. 2025

15,73 -18,57 13,94 22,87 11,54
Índice de Referência Comparador 2 (%) USD

a 30 set. 2025

29,33 -19,70 22,67 32,50 18,25
Índice de Referência Comparador 3 (%) USD

a 30 set. 2025

-3,33 -22,14 1,04 11,02 1,59

Os valores apresentados referem-se a desempenhos passados. Um desempenho passado não é um indicador fiável do desempenho futuro. Os mercados podem desenvolver-se de forma muito diferente no futuro. Pode ajudá-lo a avaliar como o fundo foi gerido no passado

O desempenho é apresentado com base no Valor Patrimonial Líquido (VLA), com o rendimento bruto reinvestido, quando aplicável. O retorno do seu investimento poderá aumentar ou diminuir em resultado de flutuações cambiais se o seu investimento for feito numa moeda que não a utilizada no cálculo do desempenho passado. Fonte: Blackrock

Características Chave

Características Chave

Valor líquido de inventário do fundo
a 04 dez. 2025
USD 17 333 122 333
Data de lançamento
03 jan. 1997
Divisa base
USD
Índice de Referência Restritivo 1
S&P 500 (36%); FTSE World (ex-US) (24%); 5 Yr US Treasury Note (24%) and FTSE Non-USD World Government Bond Index (16%)
Índice de Referência Comparador 3
FTSE World Government Bond Index (USD)
Comissão inicial
3,00%
Management Fee
1,50%
Comissão de exito
0,00%
Investmiento mínimo subsequente
USD 1 000,00
Domicílio
Luxemburgo
Sociedade gestora
BlackRock (Luxembourg) S.A.
Settlement
Data de transacção + 3 dias
Indicador Bloomberg
BGGAE2H
Data de Início
04 ago. 2010
Moeda da categoria de acções
PLN
Classe do activo
Multi-ativos
Índice de Referência Comparador 2
FTSE World Index (USD)
Classificação SFDR
Outro
Encargos Totais Correntes
2,28%
ISIN
LU0530192003
Investimento mínimo inicial
USD 5 000,00
Uso de renda
Acumulação
Estrutura regulatória
UCITS
Categoria Morningstar
Other Allocation
Frequência de contratação
Base de determinação de preços diários e futuros
SEDOL
B4WK481

Caracteristicas da carteira

Caracteristicas da carteira

Número de participações
a 31 out. 2025
1489
Preço da acção/Resultados (Exercício 1)
a 31 out. 2025
22,25
Duração efetiva
a 31 out. 2025
2,26
Duração efetiva de rendimento fixo e numerário
a 31 out. 2025
5,82
Beta a 3 anos
a 30 nov. 2025
0,944
A dimensão média dos valores mobiliários onde o fundo investe.
a 31 out. 2025
USD 991 151,58
Duração efetiva de rendimento fixo
a 31 out. 2025
8,40

Indicador de risco

Indicador de risco

1
2
3
4
5
6
7
Baixo risco Alto risco
Baixa rendibilidade Alta rendibilidade

Classificações

Classificações

Títulos

Títulos

a 31 out. 2025
Nome Peso (%)
NVIDIA CORP 2,93
MICROSOFT CORP 2,70
APPLE INC 2,53
ALPHABET INC CLASS C 2,25
AMAZON COM INC 2,00
Nome Peso (%)
BROADCOM INC 1,33
META PLATFORMS INC CLASS A 1,10
TAIWAN SEMICONDUCTOR MANUFACTURING 1,07
ELI LILLY 0,91
TESLA INC 0,85
a 31 out. 2025
Nome Peso (%)
GERMANY (FEDERAL REPUBLIC OF) 2.3 02/15/2033 1,79
UK CONV GILT 1.25 07/22/2027 1,18
TREASURY NOTE 4.125 07/31/2028 1,14
AUSTRALIA (COMMONWEALTH OF) 1 11/21/2031 1,06
GERMANY (FEDERAL REPUBLIC OF) 1.7 08/15/2032 1,02
Nome Peso (%)
MEXICO (UNITED MEXICAN STATES) (GO 5.75 03/05/2026 0,82
TREASURY NOTE 4.375 08/31/2028 0,68
UMBS 30YR TBA(REG A) 0,63
IRELAND (GOVERNMENT) 2.6 10/18/2034 0,58
TREASURY NOTE 4.875 10/31/2028 0,56
Participações sujeitas a alterações

Repartições da Exposição

Repartições da Exposição

a 31 out. 2025

% do Valor de Mercado

Tipo Fundo Índice de referência Net
As alocações estão sujeitas a alterações.
a 31 out. 2025

% do Valor de Mercado

Tipo Fundo Índice de referência Net
a 31 out. 2025

% do Valor de Mercado

Tipo Fundo Índice de referência Net
a 31 out. 2025

% do Valor de Mercado

Tipo Fundo Índice de referência Net
a 31 out. 2025

% do Valor de Mercado

Tipo Fundo Índice de referência Net

Preços e divisa

Preços e divisa

Classe do fundo Divisa NAV Alteração do montante NAV % da alteração NAV NAV As Of Max 52semanas Min 52semanas ISIN
E2 Coberta PLN 24,91 0,08 0,32 04 dez. 2025 25,01 19,97 LU0530192003
A4 EUR 74,51 0,17 0,23 04 dez. 2025 75,24 63,70 LU0408221512
D2 EUR 90,39 0,20 0,22 04 dez. 2025 91,22 76,29 LU0523293024
A4 Coberta EUR 45,67 0,13 0,29 04 dez. 2025 45,94 37,47 LU0240613025
E2 USD 81,86 0,25 0,31 04 dez. 2025 82,20 65,62 LU0147396450
E2 Coberta EUR 46,89 0,13 0,28 04 dez. 2025 47,19 38,29 LU0212926132
D2 USD 105,48 0,32 0,30 04 dez. 2025 105,80 83,87 LU0329592538
E2 EUR 70,14 0,15 0,21 04 dez. 2025 70,86 59,69 LU0171283533
A2 EUR 78,94 0,17 0,22 04 dez. 2025 79,71 66,95 LU0171283459
A2 Coberta EUR 50,64 0,14 0,28 04 dez. 2025 50,94 41,22 LU0212925753
A4 USD 86,95 0,27 0,31 04 dez. 2025 87,27 70,04 LU0724617625
D2 Coberta EUR 57,99 0,16 0,28 04 dez. 2025 58,30 46,97 LU0329591480
A2 USD 92,13 0,29 0,32 04 dez. 2025 92,47 73,61 LU0072462426

Gestores

Gestores

Rick Rieder
Chief Investment Officer and Co-Head of Global Fixed Income

  

Russ Koesterich
Portfolio Manager, Global Allocation

Russ Koesterich, CFA, JD, Managing Director and portfolio manager, is a member of the Global Allocation team within BlackRock's Multi-Asset Strategies Group.

 

Mr. Koesterich's service with the firm dates back to 2005, including his years with Barclays Global Investors (BGI), which merged with BlackRock in 2009. He joined the BlackRock Global Allocation team in 2016 as Head of Asset Allocation and was named a portfolio manager of the Fund in 2017. Previously, he was BlackRock's Global Chief Investment Strategist and Chairman of the Investment Committee for the Model Portfolio Solutions business, and formerly served as the Global Head of Investment Strategy for scientific active equities and as senior portfolio manager in the U.S. Market Neutral Group. Prior to joining BGI, Mr. Koesterich was the Chief North American Strategist at State Street Bank and Trust. He began his investment career at Instinet Research Partners where he occupied several positions in research, including Director of Investment Strategy for both U.S. and European research, and Equity Analyst. He is a frequent contributor to financials news media and the author of two books, including his most recent "The Ten Trillion Dollar Gamble."

 

Mr. Koesterich earned a BA in history from Brandeis University, a JD from Boston College and an MBA from Columbia University. He is a CFA Charterholder.

Cenários de Desempenho dos PRIIP

Cenários de Desempenho dos PRIIP

O Regulamento da UE sobre Pacotes de Produtos de Retalho e de Produtos com base em Seguros (PRIIP) prescreve a metodologia de cálculo, e a publicação dos resultados, de quatro cenários hipotéticos de desempenho relativamente ao desempenho do produto em determinadas condições e para que estes sejam publicados mensalmente. Os valores apresentados incluem todos os custos do próprio produto, mas podem não incluir todas as despesas que paga ao consultor ou distribuidor. Os valores não têm em conta a sua situação fiscal pessoal, que pode também influenciar o montante que obterá. O que irá obter deste produto depende do desempenho futuro do mercado. A evolução do mercado é incerta e não pode ser prevista com precisão. Os cenários desfavoráveis, moderados e favoráveis apresentados são ilustrações que utilizam o pior, médio e melhor desempenho do produto, que podem incluir o input de índice(s) de referência/aproximação ao longo dos últimos dez anos.
Exemplo de Investimento PLN 40 000
Cenários
Se sair após 1 ano
Se sair após 5 anos

Mínimo

Não há retorno mínimo garantido. Poderá perder uma parte ou a totalidade do seu investimento.

Stress

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
30 640,0 PLN
-23,4 %
22 150,0 PLN
-11,1 %

Desfavorável

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
31 590,0 PLN
-21,0 %
40 640,0 PLN
0,3 %

Moderado

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
41 820,0 PLN
4,6 %
51 680,0 PLN
5,3 %

Favorável

Valor que poderá receber após dedução dos custos
Retorno médio anual
53 280,0 PLN
33,2 %
58 060,0 PLN
7,7 %

O cenário de stress mostra o que poderá receber em circunstâncias de mercado extremas.

Integração ESG

Integração ESG

A BlackRock tem em consideração vários riscos de investimento nos nossos processos. Com o objetivo de procurar os melhores retornos ajustados ao risco para os clientes, a Blackrock gere os riscos e oportunidades significativos que podem afetar as carteiras, incluindo, sempre que possível, os dados ou informações em matéria ambiental, social e de governação (ESG) significativos do ponto de vista financeiro. Consulte a nossa Declaração de Integração ESG da Sociedade para obter mais informações acerca desta abordagem e documentação do fundo relativamente ao modo como estes riscos significativos são considerados neste produto, quando aplicável.

Literatura

Literatura