Obligationer

BSF Sustainable Euro Corporate Bond Fund

Oversigt

VIGTIG INFORMATION: Risikosum. Værdien af en investering og indtægterne derfra garanteres ikke og kan både falde og stige. Som investor kan man tabe den oprindelige investering.

Kreditrisiko, renteændringer og/eller misligholdelse fra udsteders side vil have en betydelig indvirkning på afkastet af fastforrentede værdipapirer. Potentielle eller faktiske kreditnedjusteringer kan øge risikoniveauet. Derivater kan være særdeles følsomme over for ændringer i værdien af det aktiv, som de er baseret på, og kan øge størrelsen på tab og gevinster, hvilket kan medføre større udsving i fondens værdi. Påvirkningen for fonden kan være større, når brugen af derivater er vidtgående eller kompleks. Fonden søger at udelukke selskaber, der beskæftiger sig med aktiviteter, der ikke er forenelige med ESG-kriterierne. Investorer bør derfor foretage en personlig etisk vurdering af Fondens ESG-screening, før de investerer i Fonden. En sådan ESG-screening kan påvirke værdien af Fondens investeringer negativt sammenlignet med en fond uden en sådan screening.

Afkastet på din investering kan stige og falde som et resultat af valutaudsving.

Alle valutaafdækkede aktieklasser i denne fond bruger derivater til at afdække valutarisiko. Brugen af derivater for en aktieklasse kan udgøre en potentiel risiko for afsmitning (også kendt som spillover) på andre aktieklasser i fonden. Fondens administrationsselskab sørger for, at passende procedurer er på plads til at minimere risiko for afsmitning på andre aktieklasser. I rullemenuen lige under fondens navn kan du se en liste over alle fondens aktieklasser – valutaafdækkede aktieklasser er angivet med ordet “Hedged” i navnet på aktieklassen. Der kan derudover indhentes en komplet liste over alle valutaafdækkede aktieklasser på anmodning fra fondens administrationsselskab.

Loading

Præstation

Præstation

Diagram

Præstationsdiagramdata kan ikke vises.
Se hele diagrammet

Diagrammet viser fondens resultater som procentvist tab eller gevinst pr. år i løbet af de seneste 2 år. Det kan bidrage til at vurdere fondens tidligere forvaltning og sammenligne den med benchmarket.

  2017 2018 2019 2020 2021
Samlet afkast (%) 3,2 -1,5
Begrænsningsbenchmark 1 (%) 2,7 -1,0
  1y 3y 5y 10y Opret.
-13,54 -4,04 - - -3,13
Begrænsningsbenchmark 1 (%) -12,59 -3,85 - - -2,95
  ÅTD 1m 3m 6m 1y 3y 5y 10y Opret.
-12,22 -4,25 -3,93 -8,60 -13,54 -11,64 - - -9,66
Begrænsningsbenchmark 1 (%) -11,44 -4,28 -3,17 -8,01 -12,59 -11,11 - - -9,12
  Fra
30-jun.-2017
Til
30-jun.-2018
Fra
30-jun.-2018
Til
30-jun.-2019
Fra
30-jun.-2019
Til
30-jun.-2020
Fra
30-jun.-2020
Til
30-jun.-2021
Fra
30-jun.-2021
Til
30-jun.-2022
Samlet afkast (%)

pr. 30.jun.2022

- - 0,03 3,58 -13,01
Begrænsningsbenchmark 1 (%)

pr. 30.jun.2022

- - -0,36 3,38 -12,14

De viste tal relaterer sig til tidligere resultater. Tidligere resultater er ingen garanti for fremtidige resultater og bør ikke være den eneste faktor, der overvejes, ved investeringsvalget af et produkt eller strategi.

Aktieklasse og benchmark-resultater vist i EUR, hedgefondens benchmark-resultater er vist i EUR.

Resultatet vises på baggrund af en indre værdi (NAV), med geninvesteret bruttoindkomst, hvor det er relevant. Afkastet af dine investeringer kan stige eller falde som følge af kurssvingninger, hvis dine investeringer er foretaget i en anden valuta end den, der er brugt i resultatberegningen. Kilde: Blackrock

Kort Fortalt

Kort Fortalt

Net Assets of Fund pr. 27.sep.2022 EUR 267.059.174
Oprettelsesdato 21.jun.2019
Fondens oprettelse 21.jun.2019
Serie Valuta EUR
Basisvaluta EUR
Aktivklasse Obligationer
Begrænsningsbenchmark 1 Bloomberg MSCI Euro Corporate Sustainable SRI Index
SFDR-klassificering Artikel 8
Indtrædelsesgebyr 5,00%
Løbende gebyr 0,62%
Omkostningsgrad -
Benchmark Succes Beløb Gebyr -
Minimum indtrædelsesinvestering EUR 100.000,00
Minimum efterfølgende Investering EUR 1.000,00
Udbyttestatus Akkumulerende
Hjemsted Luxembourg
Regulatory Structure UCITS
Forvaltningsselskab BlackRock (Luxembourg) S.A.
Morningstar-kategori EUR Corporate Bond
Transaktionsaftale Handelsdato + 3 dage
Udlodningsfrekvens Daglig, prisfastsættelse
Bloomberg-ticker BSFED2E
ISIN LU1908247130
SEDOL BJCW8Y6

Porteføljekarakteristika

Porteføljekarakteristika

Antal beholdninger pr. 31.aug.2022 355
Standardafvigelse (3 år) pr. 31.aug.2022 7,27%
3 år Beta pr. 31.aug.2022 1,070
Afkast indtil forfaldsdagen pr. 31.aug.2022 3,75%
Ændret varighed pr. 31.aug.2022 4,84
Vægtet Gennemsnitlig Afkast indtil forfaldsdagen pr. 31.aug.2022 3,87%
Effektiv løbetid pr. 31.aug.2022 4,62
Vægtet Gennemsnitlig Løbetid pr. 31.aug.2022 5,19
WAL indtil dårligst pr. 31.aug.2022 5,19

Bæredygtighedskarakteristika

Bæredygtighedskarakteristika

Ved hjælp af bæredygtighedskarakteristika kan investorerne anvende en række specifikke, utraditionelle metrikker. Sammen med andre parametre og oplysninger kan investorerne vurdere fonde på grundlag af en række miljømæssige, sociale og ledelsesmæssige karakteristika. Bæredygtighedskarakteristika giver ingen information om nuværende eller fremtidige resultater og afspejler ikke fondens potentielle risiko- og afkastprofil. De udarbejdes alene med henblik på gennemsigtighed og orientering. Bæredygtighedskarakteristika skal ikke betragtes for sig selv eller isoleret men indgår som en type af information, som investorerne kan inddrage i deres fondsvurdering.


Disse metrikker afspejler ikke, hvordan eller hvorvidt ESG-faktorer integreres i fonden. Medmindre andet fremgår af fondens dokumentation og indgår i fondens investeringsmål, ændrer metrikkerne ikke fondens investeringsmål og begrænser ikke investeringsuniverset, og der er intet, som peger på, at en ESG- eller effektbaseret investeringsstrategi eller ekskluderende screening anvendes af fonden. For yderligere information om fondens investeringsstrategi henvises til fondens prospekt.


Gennemgå de MSCI-metoder, der er relevante for bæredygtighedskarakteristika via nedenstående links.

MSCI ESG Fondsvurdering (AAA-CCC) pr. 21.sep.2022 AAA
MSCI ESG % Dækning pr. 21.sep.2022 98,21
MSCI ESG Kvalitetsvurdering (0-10) pr. 21.sep.2022 9,92
MSCI ESG Kvalitetsvurdering - Peer-percentil pr. 21.sep.2022 90,07
Fund Lipper Global Classification pr. 21.sep.2022 Bond EUR Corporates
Fonde i Peer Group pr. 21.sep.2022 292
MSCI Vægtet Gennemsnitlig Kulstofintensitet (ton CO2E/1000 $ SALG) pr. 21.sep.2022 108,26
MSCI vægtet gennemsnitligt kulstofintensitet som %-dækning pr. 21.sep.2022 92,66
Alle data er fra MSCI ESG Fund Ratings per 21.sep.2022, ud fra investeringer per 31.maj2022. Fondens bæredygtighedskarakteristika kan derfor afvige fra MSCI ESG Fund Ratings fra tid til anden.

For at indgå i MSCI ESG fondsvurderinger skal 65% af fondens bruttovægt stamme fra værdipapirer med ESG-dækning ifølge MSCI ESG Research (visse likvide positioner og andre aktivtyper, der ikke vurderes relevante for MSCI's ESG-analyse, fjernes inden beregningen af fondens bruttovægt; den absolutte værdi af kortfristede positioner inkluderes men behandles som udækkede), fondens investeringer skal være mindre end et år gamle, og fonden skal have mindst ti værdipapirer. Bæredygtighedskarakteristika for nylancerede fonde er typisk tilgængelige 6 måneder efter lanceringen.

Virksomheders engagement

Virksomheders engagement

Branchetilknytningsparametre kan hjælpe investorer med at danne sig et mere fyldestgørende overblik over specifikke aktiviteter, som en fond kan være eksponeret for igennem sine investeringer.


Branchetilknytningsparametrene giver ikke udtryk for en fonds investeringsformål, og medmindre der står andet i Fondens dokumentation og dette indgår i en Fonds investeringsformål, så ændrer de ikke en Fonds investeringsmålsætning og indskrænker ikke det investerbare univers, og der er ikke nogen tegn på, at en ESG- eller Indvirkningsfokuseret investeringsstrategi eller negativ screening bliver benyttet af en Fond. Yderligere oplysninger om en fonds investeringsstrategi findes i fondens prospekt.


Gennemgå MSCI-metoden bag Branchetilknytningsparametrene vha. nedenstående links.

MSCI - Kontroversielle våben pr. 31.aug.2022 0,00%
MSCI - Overtrædere af FN's Global Compact pr. 31.aug.2022 0,00%
MSCI - Nukleare våben pr. 31.aug.2022 0,00%
MSCI - Termisk kul pr. 31.aug.2022 0,00%
MSCI - Civile skydevåben pr. 31.aug.2022 0,00%
MSCI - Oliesand pr. 31.aug.2022 0,00%
MSCI - Tobak pr. 31.aug.2022 0,00%

Branchetilknytningsdækning pr. 31.aug.2022 96,54%
Procentdel af Fond, der ikke er dækket pr. 31.aug.2022 3,49%
BlackRocks branchetilknytningseksponeringer, der er vist ovenfor for dampkul og oliesand, er beregnet og indberettet for virksomheder, hvor mere end 5 % af deres omsætning stammer fra dampkul eller oliesand, som defineret af MSCI ESG Research. Vedrørende eksponering for virksomheder, hvor en del af deres omsætning stammer fra dampkul eller oliesand (ved en grænse for omsætning på 0 %), som defineret af MSCI ESG Research, er procentdele som følger: 0,00% for dampkul og 0,29% for oliesand.

Branchetilknytningsparametrene beregnes ved at Blackrock anvender data fra MSCI ESG Research, der giver en profil af hver virksomheds specifikke branchetilknytning. BlackRock udnytter disse data til at give et samlet overblik over investeringerne, hvilket omsættes til Fondens markedsværdieksponering til de ovenfor nævnte Branchetilknytningsområder.


Branchetilknytningsparametrene er kun beregnet til at udpege selskaber, som MSCI har forsket i og som er involveret i de omfattede aktiviteter. Som følge heraf er det muligt, at der er yderligere inddragelse i de omfattede aktiviteter, hvor MSCI ikke har dækning. Disse oplysninger bør ikke anvendes til at udarbejde udtømmende lister af utilknyttede selskaber. Branchetilknytningsparametre vises kun, hvis mindst 1 % af Fondens bruttovægt inkluderer værdipapirer dækket af MSCI ESG Research.

ESG-integrering

ESG-integrering

ESG-integrering er en praksis, der består i at inkludere væsentlige miljømæssige, sociale og ledelsesmæssige oplysninger (ESG; Environment, Social, Governance) eller indsigt sammen med traditionelle mål i investeringsbeslutningsprocessen for at forbedre porteføljers langsigtede finansielle resultater. Medmindre andet fremgår af Fondens dokumentation eller indgår i Fondens investeringsformål, indebærer denne meddelelse ikke, at Fonden har et ESG-justeret investeringsformål, men beskriver snarere, hvordan ESG-oplysninger overvejes som et led i den samlede investeringsproces.


Fondsadministratoren inkluderer ESG-overvejelser sammen med andre oplysninger i investeringsprocessens research- og due diligence-fase. ESG-oplysninger kan indhentes fra interne kilder, ved gennem samarbejde med BlackRock Investment Stewardship-teamet at drøfte væsentlige miljømæssige, sociale eller ledelsesmæssige emner med udstedere, samt fra tredjepartsudbydere. Fondsadministratorens løbende overvågning af porteføljen indebærer regelmæssige gennemgange af porteføljerisici sammen med Risk and Quantitative Analysis-gruppen. Disse gennemgange omfatter drøftelse af porteføljens eksponering for væsentlige ESG-risici samt eksponering for bæredygtighedsrelaterede erhvervsengagementer, miljørelaterede parametre og andre faktorer.

Risk/Reward-Profil

Risk/Reward-Profil

1
2
3
4
5
6
7
Lavrisko Højrisiko
Lavtforrentede Højtforrentede

Klassificeringer

Klassificeringer

MorningStar-klassificering

3
Samlet Morningstar-klassificering for BSF Sustainable Euro Corporate Bond Fund, Class D2, pr. 31.aug.2022 målt imod 1231 EUR Corporate Bond fonde.

Morningstar Analyst Rating

Morningstar Analyst Rating - Silver
Morningstar har givet en sølvmedalje til fonden. Mindre end 10% af amerikanske fonde er blevet udmærket med medaljer

Beholdninger

Beholdninger

pr. 31.aug.2022
Navn Vægtning (%)
JPMORGAN CHASE & CO MTN RegS 1.963 03/23/2030 1,36
DEUTSCHE BANK AG RegS 3.25 05/24/2028 1,05
CREDIT MUTUEL HOME LOAN SFH RegS 2.375 02/08/2028 1,05
ING GROEP NV MTN RegS 2.125 05/26/2031 1,03
GOLDMAN SACHS GROUP INC/THE MTN RegS 1.375 05/15/2024 0,92
Navn Vægtning (%)
CREDIT SUISSE GROUP AG MTN RegS 0.65 01/14/2028 0,90
DBS GROUP HOLDINGS LTD MTN RegS 1.5 04/11/2028 0,89
FRAPORT AG FRANKFURT AIRPORT SERVI RegS 1.875 03/31/2028 0,82
BERTELSMANN SE & CO KGAA RegS 3 04/23/2075 0,81
MORGAN STANLEY 0.637 07/26/2024 0,80
Beholdninger kan ændres

Oversigt over eksponering

Oversigt over eksponering

pr. 31.aug.2022

% af markedsværdi

Type Fond Benchmark Netto
pr. 31.aug.2022

% af markedsværdi

Type Fond Benchmark Netto
pr. 31.aug.2022

% af markedsværdi

Type Fond Benchmark Netto
pr. 31.aug.2022

% af markedsværdi

Type Fond Benchmark Netto

Kursfastsættelse og børs

Kursfastsættelse og børs

Investorklasse Valuta Udlodningsfrekvens NAV (indre værdi) NAV-ændring NAV ændring i % NAV pr. 52 uge Høj 52 uge Lav ISIN TIS
Class D2 EUR - 87,05 -0,32 -0,37 27.sep.2022 103,84 87,05 LU1908247130 -
Class X2 EUR - 88,58 -0,33 -0,37 27.sep.2022 105,13 88,58 LU1908247304 -
Class A2 EUR - 85,93 -0,31 -0,36 27.sep.2022 102,91 85,93 LU1908247056 -
Class A2 Hedged SEK - 835,80 -3,12 -0,37 27.sep.2022 1.000,00 835,80 LU2384697590 -
Class D4 EUR - 83,68 -0,31 -0,37 27.sep.2022 100,11 83,68 LU2298464004 -
Class I2 Hedged SEK - 840,26 -3,13 -0,37 27.sep.2022 1.000,07 840,26 LU2384697673 -
Class I2 EUR - 87,46 -0,31 -0,35 27.sep.2022 104,18 87,46 LU1908247213 -

Porteføljeadministratorer

Porteføljeadministratorer

Tom Mondelaers
Tom Mondelaers
Georgie Merson
Georgie Merson

Dokumenter

Dokumenter