Multi-ativos

BGF Dynamic High Income Fund

Resumo

INFORMAÇÃO IMPORTANTE: Capital em risco. O valor do seu investimento e o respetivo rendimento podem diminuir ou aumentar e não são garantidos. Os investidores poderão não conseguir reaver o montante inicialmente investido.

Todas as categorias de acções com cobertura cambial utilizam derivados para a cobertura do risco cambial. A utilização de derivados para uma categoria de acções pode implicar o risco de contágio (também designado por “spill-over”) a outras categorias de acções do fundo. A sociedade gestora do fundo envidará os esforços necessários para garantir a aplicação de procedimentos adequados quem minimizem o risco de contágio a outra categoria de acções. Através da caixa de lista pendente imediatamente abaixo do nome do fundo, pode ver uma lista de todas as categorias de acções do fundo – as categorias de acções com cobertura cambial estão assinaladas com a expressão “Hedged” no nome da categoria de acções. Além disso, está disponível, mediante pedido dirigido à sociedade gestora do fundo, uma lista completa de todas as categorias de acções com cobertura cambial.

Loading

Rentabilidade

Rentabilidade

Crescimento hipotético de 10.000

Performance chart data not available for display.
Ver gráfico completo

Distribuição

Data de registo Ex-data Data a pagar
Ver a tabela completa
  De
30 set 2016
a
30 set 2017
De
30 set 2017
a
30 set 2018
De
30 set 2018
a
30 set 2019
De
30 set 2019
a
30 set 2020
De
30 set 2020
a
30 set 2021
Retorno total (%)

a 30 set 2021

- - 1,27 -3,72 15,50
  1a 3a 5a 10a Início
9,17 5,79 - - 3,13
  YTD 1m 3m 1a 3a 5a 10a Início
6,60 -1,09 -2,12 9,17 18,40 - - 12,47

Os números mostrados dizem respeito ao desempenho passado. O desempenho passado não é um indicador fiável de resultados futuros e não deve ser o único fator em consideração ao selecionar um produto ou estratégia.

Desempenho da classe de ações e referencial apresentado em EUR, referencial do fundo hedged apresentado em USD.

O desempenho é apresentado numa base de Valor Contabilístico Líquido, com o reinvestimento dos rendimentos brutos, conforme aplicável. O retorno do seu investimento poderá aumentar ou diminuir em resultado de flutuações cambiais se o seu investimento tiver sido feito numa moeda diferente da utilizada no cálculo do desempenho passado. Fonte: BlackRock

Características Chave

Características Chave

Tamanho do Fundo (milhões) em 03 dez 2021 USD 3.720,176
Yield corrente a 12 meses a 30 nov 2021 5,94
Number of Holdings 1678
Divisa base U.S. Dollar
Data de lançamento 06 fev 2018
Data de Início 06 fev 2018
Classe do activo Multi-ativos
Categoria Morningstar EUR Flexible Allocation - Global
Classificação SFDR Outro
Domicílio Luxemburgo
Estrutura regulatória UCITS
Sociedade gestora BlackRock (Luxembourg) S.A.
Encargos Totais Correntes 1,75%
ISIN LU1706154686
Indicador Bloomberg BGDA6EH
Comissão inicial 5,00%
Comissão de exito 0,00%
SEDOL BYWV0D1
Settlement Data de transacção + 3 dias
Frequência de contratação Base de determinação de preços diários e futuros
Investimento mínimo inicial EUR 5.000,00
Investmiento mínimo subsequente EUR 1.000,00
Uso de renda Distribuição

Características de sustentabilidade

Características de sustentabilidade

A incluir nas Classificações ASG de Fundos MSCI, 65% do peso bruto do fundo deve vir de títulos cobertos pela Investigação ASG da MSCI (algumas posições de caixa e outros tipos de ativos considerados como não sendo relevantes para a análise da ASG pela MSCI são removidos antes de se calcular o peso bruto de um fundo; os valores absolutos das posições curtas são incluídos mas tratados como sem cobertura), a data das participações do fundo deve ser inferior a um ano e o fundo deve ter pelo menos dez títulos. Para fundos recentemente lançados, as características de sustentabilidade estão normalmente disponíveis 6 meses após o lançamento. As classificações da MSCI estão atualmente indisponíveis para este fundo.

Envolvimento em Negócios

Envolvimento em Negócios

As métricas de envolvimento em negócios também podem ajudar os investidores a obter uma visão mais abrangente das atividades específicas a que dado fundo poderá estar exposto através dos seus investimentos.


As métricas de Envolvimento em Negócios não são indicativas de um objetivo de investimento de um fundo e, salvo indicação em contrário na documentação do fundo e incluído no objetivo de investimento de um fundo, não se deve alterar o objetivo de investimento de um fundo ou limitar o universo de investimento do fundo, e não hã indicação de que uma estratégia de investimento focada no impacto ou ASG ou rastreios de exclusão sejam adotados por um fundo. Para mais informações relativamente à estratégia de investimento de um fundo, consulte o prospeto do fundo.


Consulte a metodologia MSCI por detrás das métricas de Envolvimento em Negócios, usando as ligações abaixo.

MSCI - Armas Controversas a 29 out 2021 0,04%
MSCI - Infratores do Pacto Global da ONU a 29 out 2021 0,77%
MSCI - Armas Nucleares a 29 out 2021 0,02%
MSCI - Carvão Térmico a 29 out 2021 0,00%
MSCI - Armas de fogo para civis a 29 out 2021 0,04%
MSCI - Areias Petrolíferas a 29 out 2021 0,00%
MSCI – Tabaco a 29 out 2021 0,11%

Cobertura de envolvimento em negócios a 29 out 2021 64,02%
Percentagem do Fundo sem cobertura a 29 out 2021 35,71%
As exposições ao envolvimento em negócios da BlackRock indicadas acima para carvão térmico e areias petrolíferas são calculadas e reportadas para empresas que gerem mais de 5% do rendimento do carvão térmico ou areias petrolíferas conforme definido pela investigação de ASG da MSCI. A exposição a empresas que geram qualquer rendimento de carvão térmico ou areias petrolíferas (a um limiar de rendimento de 0%), conforme definido pela pesquisa ASG da MSCI, é a seguinte: Carvão térmico 0,32% e areias petrolíferas 0,81%.

As métricas de envolvimento em negócios são calculadas pela BlackRock usando dados da investigação de ASG da MSCI que providenciam um perfil de cada envolvimento em negócios especifico de cada empresa. A BlackRock alavanca estes dados para providenciar uma visão resumida de todas as participações e traduzi-la numa exposição do valor de mercado de um fundo às áreas de envolvimento em negócios acima.


As métricas de Envolvimento em Negócios são concebidas apenas para identificar empresas em que a MSCI levou a cabo investigação e identificou como tendo envolvimento na atividade coberta. Como resultado, é possível que exista um envolvimento adicional nas atividades em que a MSCI não possui cobertura. Esta informação não deverá ser utilizada para produzir listas exaustivas de empresas sem envolvimento. As métricas de envolvimento em negócios são apenas apresentadas se pelo menos 1% do peso bruto do fundo incluir títulos abrangidos pela investigação de ASG da MSCI.

Integração ASG

Integração ASG

A integração ASG é a prática de incorporar conhecimentos ou informações ambientais, sociais e de governança (ASG) relevantes, juntamente com medidas tradicionais, no processo de decisão de investimento, com vista a melhorar os resultados financeiros das carteiras a longo prazo. Salvo indicação em contrário na documentação do Fundo, ou inclusão no objetivo de investimento do Fundo, a inclusão desta declaração não implica que o Fundo tenha um objetivo de investimento alinhado com os critérios ASG, mas descreve a forma como as informações ASG são tomadas em consideração como parte integrante do processo de investimento global.


O gestor do Fundo inclui considerações ASG, juntamente com outras informações, na fase de pesquisa e devida diligência do processo de investimento. As informações ASG podem ser obtidas internamente, em colaboração com a equipa de Supervisão de Investimento da BlackRock, mediante a solicitação da participação dos emitentes relativamente a tópicos ambientais, sociais e de governança, ou podem ser obtidas através de fornecedores externos. A monitorização contínua da carteira pelo gestor do Fundo envolve análises regulares do risco da carteira, em conjunto com o grupo de Análise Quantitativa e Risco. Estas análises incluem a discussão da exposição da carteira a riscos ASG relevantes, bem como a exposição ao envolvimento em negócios relacionados com a sustentabilidade, métricas relacionadas com o clima e outros fatores.

Indicador de risco

Indicador de risco

1
2
3
4
5
6
7
Baixo risco Alto risco
Baixa rendibilidade Alta rendibilidade

Classificações

Classificações

Rating Morningstar

3 stars
Rating geral da Morningstar do BGF Dynamic High Income Fund, Class A6 Hedged, a 30 nov 2021 comparado contra 2601 fundos na categoria EUR Flexible Allocation - Global.

Títulos

Títulos

a 29 out 2021
Nome Peso (%)
ISHARES $ HIGH YIELD CRP BND ETF $ 5,16
ISHARES CORE S&P 500 UCITS ETF (DI 2,22
ISH ED MSCI USA VAL FCTR ETF 0,95
TAIWAN SEMICONDUCTOR MANUFACTURING 0,63
MSFT MERRILL LYNCH INTERNATIONAL & CO C 8.0612/16/2021 0,62
Nome Peso (%)
MSFT MERRILL LYNCH INTERNATIONAL & CO C 7.5711/15/2021 0,51
AAPL JP MORGAN STRUCTURED PRODUCTS BV 12.5111/4/2021 0,50
ISHARES J.P. MORGAN $ EMER MKTS BD 0,42
RTY BARCLAYS BANK PLC 7.1211/4/2021 0,42
RTY BARCLAYS BANK PLC 8.3711/24/2021 0,42

Preços e divisa

Classe do fundo Divisa Frequência da Distribuição NAV Alteração do montante NAV % da alteração NAV Max 52semanas Min 52semanas Preço de Cancelamento ISIN Preço de Criação TIS
A6 Coberta EUR Distribuição mensal 8,68 0,00 0,00 9,09 8,53 - LU1706154686 - -
Class E5 Hedged EUR Trimestral 9,05 0,00 0,00 9,47 8,80 - LU1728558732 - -
A6 USD Distribuição mensal 9,50 0,00 0,00 9,92 9,24 - LU1564329115 - -
A2 USD Sem distribuição 12,29 0,00 0,00 12,65 11,28 - LU1564329032 - -
E2 Coberta EUR - 11,06 0,00 0,00 11,42 10,30 - LU1728558658 - -
E2 EUR - 13,25 0,06 0,45 13,59 11,33 - LU1728558575 - -

PORTFOLIO MANAGERS

PORTFOLIO MANAGERS

Michael Fredericks
Head of Income Investing for BlackRock Multi-Asset Strategies Team
Justin Christofel
Justin Christofel
Alex Shingler
Alex Shingler

Literatura

Literatura